Диплом: Банковская система

нерациональным размещением средств, неточной оценкой ры­ночных возможностей и

опасностей, всегда грозит обернуться банку серьезными неприятностями.

* Потери.

Потери, понимаемые как непредвиденное снижение бан­ковской прибыли, выступают

обобщающим показателем, ха­рактеризующим риск, присущий банковской

деятельности. Этот показатель сочетает в себе все свойства категорий,

описанных выше, а поэтому наилучшим образом характери­зует степень риска.

Таким образом, риск можно определить как угрозу того, что банк понесет

потери, размер которых является показа­телем уровня рискованности

предстоящего мероприятия и качества стратегии в области риска.

Итак, понятия риска и потерь теснейшим образом связаны между собой.

Следовательно, риск можно описать и количе­ственно, используя при этом

категорию потери. Этот подход является базой для развития теории риска.

Количественно размер риска может выражаться в абсо­лютных и относительных

показателях. В абсолютном выра­жении риск представляет собой размер возможных

потерь при осуществлении определенной операции. Однако оценить эти потери с

достаточной точностью не всегда представляется возможным. Если же отнести

размер вероятных потерь к какому-либо показателю,

характеризующему банковскую де­ятельность, например, к размеру кредитных

ресурсов, размеру расходов или доходов банка в связи с осуществлением

кон­кретной операции, то получится величина риска в относи­тельном выражении.

Описание риска в абсолютных и относительных показа­телях достаточно часто

практикуется банками. При этом в абсолютном выражении риск исчисляется, когда

речь идет об одной конкретной сделке. Если же высшим руководством банка

разрабатываются нормативные положения, касающиеся допустимого уровня риска

при совершении различных бан­ковских операций, то применяются относительные

показате­ли, характеризующие, например, размер риска к сумме до­ходов,

ожидаемых в результате осуществления конкретных операций.

Таким образом, риск представляет собой вероятностную категорию, которая может

быть с достаточной степенью точ­ности оценена при помощи анализа потерь.

Уровень риска увеличивается, если:

* проблемы возникают внезапно и вопреки ожиданиям;

* поставлены новые задачи, не соответствующие прошлому опыту ;

* руководство не в состоянии принять необходимые и срочные ме­ры, что может

привести к финансовому ущербу ;

* существующий порядок деятельности банка или несовершенство законодательства

мешает принятию некоторых оптимальных для конкретной ситуации мер.

Банковские операции очень разнообразны, каждой из них присущи свои

характерные особенности, а следовательно, и определенный уровень риска или

фиксированная вероятность потерь. Все разнообразие банковских операций

дополняется разнообразием клиентов и изменяющимися рыночными ус­ловиями, что

значительно осложняет разработку некоторых критериев оценки риска.

Риску подвержены практически все виды банковских операций. Анализируя риски

коммерческих банков России на современном этапе, надо учитывать:

* кризисное состояние экономики , которое выражается не только падением

производства, финансовой неус­тойчивостью многих организаций, но и

уничтожением ряда хо­зяйственных связей;

* неустойчивость политического положения (очень низкий уровень индекса БЕРИ);

* незавершенность формирования банковской системы;

* отсутствие или несовершенство некоторых основных законода­тельных актов,

несоответствие между правовой базой и реально существующей ситуацией;

* инфляцию и др.

Данные обстоятельства вносят существенные изменения в сово­купность

возникающих банковских рисков и методов их исследова­ния. Однако это не

исключает наличия общих проблем возникнове­ния рисков и тенденций динамики их

уровня.

Постепенно с развитием теории рисков развивались методология и методика их

анализа. На наш взгляд, можно определить следую­щие основные этапы

методологии анализа банковских рисков:

1. Вид и специфика банка, анализирующего уровень какого-то определенного вида

или совокупного риска своей деятельности, дея­тельности своего партнера,

контрагента, клиента, поставщика, посредника и пр.

2. Сфера влияния анализируемого отдельного риска или совокуп­ности рисков.

3. Методика расчета, анализ уровня погрешностей, абсолютных и относительных

отклонений.

4. Возможность управления конкретным анализируемым риском.

5. Средства и методы управления рисковыми ситуациями в целом.

6. Оценка эффективности анализа и предложенных на основе его результатов

рекомендаций.

В банковской практике при оценке риска в основном принимают во внимание

вероятность некредитоспособности клиентов, резкого ухудшения их финансового

состояния, воз­можных изъятий определенной части средств, помещенных во

вклады, изменения курса валют и ценных бумаг, а также вероятность различных

денежно-кредитных рестрикций. Сле­дует иметь в виду, что все факторы риска

учесть практически невозможно, поэтому оценка строится на определенных

до­пущениях, а результат получается в известной степени при­близительным.

Однако это нисколько не умаляет важности выработки соответствующей стратегии

риска.

Разработка стратегии риска проходит ряд

последователь­ных этапов, среди которых выделяют:

1) Выявление факторов, увеличивающих и уменьшающих конкретный вид риска при

осуществлении определенных бан­ковских операций.

2) Анализ выявленных факторов с точки зрения силы воздействия на риск.

3) Оценка конкретного вида риска.

4) Установление оптимального уровня риска.

5) Анализ отдельных операций с точки зрения соответствия приемлемому уровню

риска.

6) Разработка мероприятий по снижению риска.

Что касается факторов, воздействующих на риск, то

они, как правило, рассматриваются банками не полностью, а при­нимается во

внимание лишь определенный стандартный их набор,

который периодически пересматривается. Эти факторы не несут в себе какого-либо

конкретного расчетного предназ­начения, а служат исходной базой для анализа

риска, а также "оживляют" и детализируют чисто математические оценки.

2.2. ОСНОВНЫЕ ВИДЫ БАНКОВСКИХ РИСКОВ

Согласно истории маркетинга все производители, в том числе и бан­киры,

стараются минимизировать риск и максимизировать прибыль.

Оптимальное соотношение уровней риска и ожидаемой прибыли S различно и

зависит от ряда объективных и субъективных факторов.

Самым старым способом оценки уровня риска и его снижения яв­ляется страхование.

В настоящее время анализ и оценка уровня риска производятся с помощью

инструментов теории вероятностей и методов математиче­ской статистики. Для

анализа уровня риска чаще всего используется динамика среднеквадратического

отклонения величины чистой при­были. Если анализируется конкретная ситуация,

то проводится ана­лиз в статике. Прежде всего, учитывается время

возникновения бан­ковского риска.

По времени риски распределяются на ретроспективные, текущие и перспективные.

Анализ ретроспективных рисков, их характера и способов их снижения дает

возможность более точно прогнозиро­вать текущие и перспективные риски. Далее

проводится анализ сте­пени (уровня) уже существующих рисков.

По степени (уровню) банковские риски можно разделить на низ­кие, умеренные и

полные.

На рисунке № 1 (стр. 18) представлены основные виды банковских рисков.

Необ­ходимо отметить, что в процессе своей деятельности банки сталки­ваются с

совокупностью различных видов рисков, отличающихся ме­жду собой по месту и

времени возникновения, совокупности внеш­них и внутренних факторов, влияющих

на их уровень, и, следова­тельно, по способу их анализа и методам их

описания. Кроме того, все виды рисков взаимосвязаны и оказывают влияние на

деятель­ность банков. Изменения одного вида риска вызывают изменения почти

всех остальных видов. Все это, естественно, затрудняет выбор метода анализа

уровня конкретного риска и принятие решения по его оптимизации ведет к

углубленному анализу множества других ри­сковых факторов. Поэтому выбор

конкретного метода анализа их уровня, подбор оптимальных факторов очень

важны.

По основным факторам возникновения банковские риски бывают экономическими и

политическими. Политические риски — это рис­ки, обусловленные изменением

политической обстановки, неблаго­приятно влияющей на результаты деятельности

предприятий (закры­тие границ, запрет на вывоз товаров в другие страны,

военные дейст­вия на территории страны и др.).

Экономические (коммерческие) риски — это риски, обусловлен­ные

неблагоприятными изменениями в экономике самого банка или в экономике страны.

Наиболее распространенным видом экономиче­ского риска, в котором

сконцентрированы частные риски, является риск несбалансированной ликвидности

(невозможность своевременно выполнять платежные обязательства). Экономические

риски так же представлены изменением конъюнктуры рынка, уровня управления.

Эти основные виды рисков связаны между собой, и часто на практике достаточно

трудно их разделить. В свою очередь, и политические, и экономические риски

могут быть внешними и внутренними.

К внешним относятся риски, непосредственно не связанные с деятельностью банка

или его контактной аудитории. На уровень внешних рисков влияет очень

Рис №1

большое количество факторов — политические, экономические, демографические,

социальные, географические и пр.

К внутренним относятся риски, обусловленные

деятельностью самого банка, его клиентов (заемщиков) или его конкретных

контр агентов. На их уровень оказывают влияние деловая активность руководства

самого банка, выбор оптимальной маркетинговой стратегии политики и тактики и

другие факторы.

ВНЕШНИЕ РИСКИ

Коммерческие внешние риски могут быть страновыми, валютными и рисками

стихийных бедствий (форс-мажорных обстоятельств).

Страновой риск

Страновые риски, непосредственно связанные с интернационализа­цией

деятельности банков и банковских учреждений (совместные банки — СБ ),

наличием глобального риска, зависят от политико-экономической стабильности

стран-клиентов и/или стран-контраген­тов, импортеров или экспортеров. Они

актуальны для всех банков, созданных с участием иностранного капитала

(совместных банков — СБ), и банковских учреждений, имеющих генеральную

лицензию. Основные ошибки, которые допускает руководство банков, связаны с

неправильной оценкой финансовой устойчивости иностранного контрагента. Одним

из рекомендуемых способов анализа уровня странового риска является индекс

БЕРИ, регулярно публикуемый германской фирмой БЕРИ. С его помощью заранее

определяется уровень странового риска. Его определением занимаются около 100

экспертов, которые с помощью различных методов экспертных оце­нок проводят

анализ четыре раза в год. Таким способом анализиру­ются все стороны

политической и экономической ситуации в стране партнера. Анкета, на которую

анонимно отвечают специалисты раз­ных стран, содержит 15 оценочных критериев,

каждый из которых имеет свой удельный вес, с общей суммой 100 %. Каждый

воп­рос оценивается по балльно-процентной шкале и имеет 5 вариантов ответов —

от 0 (неприемлемо) до 4. Чем выше количество собранных баллов, тем ниже

страновой риск.

Страновой риск может быть структурирован на риски конверти­руемости, риски

трансферта или моратория платежа.

Оригинальную методику анализа уровня странового риска приме­няет Швейцарская

банковская корпорация. Еще до второй мировой войны службы банков и банковских

учреждений, уполномоченные за­ниматься определением

степени странового риска, функционально подразделялись на передовые и

штабные. Передовые занимались сбором самых современных и актуальных оценок, в

то время как штабные разрабатывали независимый научный прогноз экономико-

политической рискованности положения в конкретном государстве или регионе.

Далее эти исследования приобрели регулярный харак­тер и стали оформляться по

стандартному образцу.

Примерно в 1980 г. экономический банковский отдел Швейцарс­кой банковской

корпорации разработал новые, систематизированные и четко нормированные

принципы подхода к определению уровня странового риска:

* прогнозирование странового риска должно опираться на анализ структурных и

качественных характеристик государственного устройства, так же как и на

количественные показатели, основан­ные на изучении цифровых данных и

соотношений;

* причины выводов о повышенной рискованности положения должны быть вполне

понятны читателю отчета;

* сочетание двух типов анализа (качественного и количественного) должно быть

четким и конкретным: все таблицы и сопоставления должны включать расшифровку

сокращений, чтобы облегчить анализ и повысить его эффективность.

Эти базовые принципы привели к формированию двухступенчатой структуры

анализируемых материалов статистико-аналитического на­правления. Первую

ступень составляет отчет о положении в стране (краткая характеристика

экономической ситуации). Объем этой части сводки жестко ограничен двумя

страницами. В самом начале приво­дится наиболее существенная часть анализа,

т.е. вывод относительно степени странового риска и конечные данные по стране

с приведени­ем избранных ключевых сведений. Эти сводки выполняются по

стан­дартному образцу, с учетом политического положения, национальной

экономики, внешнего баланса и внешней задолженности.

На основании этого анализа статистико-аналитическое управле­ние предлагает

свое суждение относительно классификации степени странового риска в

применении к анализируемой стране.

Во второй части анализа проводится конкретная экономико-поли­тическая

ситуация и уровень суммарного странового риска с помощью Схемы факторов риска

(СФР). Таким образом получается прямая (Швейцарская банковская корпорация —

потребитель) и обратная (банк, производитель и прочее — Швейцарская

банковская корпорация) взаимосвязь. Cоздается сжатый информационный отчет,

кото­рый может быть быстро проанализирован и обеспечивает достовер­ность

результатов, а также их сопоставление Схемы факторов риска с данными других

маркетинговых обследований или с непосредст­венными наблюдениями.

Возникающий подобным образом многосторонний диалог — это приветствуемый и

желательный результат системы, способствующий эффективной выработке

окончательных решений относительно на­правлений финансовой деятельности в

анализируемом ареале с уче­том факторов риска. По этим соображениям Схема

факторов риска, принятая в швейцарских банках, имеет особенно простую, легкую

для чтения и постижения форму. Конечно же, это не означает, что специалисты

по статистике и анализу конкретной национальной дей­ствительности

ограничиваются анализом только тех данных, которые содержатся в Схеме

факторов риска

Валютный риск

Валютный риск, или риск курсовых потерь, связан с интернационали­зацией рынка

банковских операций, созданием транснациональных (совместных) предприятий и

банковских учреждений и диверсифика­цией их деятельности и представляет собой

возможность денежных потерь в результате колебаний валютных курсов.

Первые попытки управления валютным риском были

осуществле­ны в начале 70-х годов, когда были введены плавающие курсы.

Со своей стороны, валютные риски структурируются следующим образом:

а) коммерческие, т.е. связанные с нежеланием или невозможностью должника

(гаранта) рассчитаться по своим обязательствам;

б) конверсионные (наличные), т.е. риски валютных убытков по кон­кретным

операциям Эти риски структурируются на риски кон­кретных сделок. Самыми

распространенными методами сниже­ния конверсионных рисков являются:

* хеджирование, т.е. создание компенсирующей валютной позиции для каждой

рисковой сделки. Иными словами, происходит ком­пенсация одного валютного

риска — прибыли или убытков — другим соответствующим риском;

* валютный своп, который имеет две разновидности. Первая напо­минает оформление

параллельных кредитов, когда две стороны в двух различных странах предоставляют

равновеликие кредиты с одинаковыми сроками и способами погашения, но выраженные

в различных валютах. Второй вариант — просто соглашение между двумя банк

ами купить или продать валюту по ставке "слот" и об­р

атить сделку в заранее оговоренную дату (в будущем) по опре­деленной ставке

"слот". В отличие от параллельных кредитов свопы не включают платеж процентов;

* взаимный зачет рисков по активу и пассиву, так называемый ме­тод "мэтчинг"

(matching), где путем вычета поступления валюты из величины ее оттока

руководство банка имеет возможность оказывать влияние на их размер.

Другие транснациональные (совместные) банки (СБ) используют метод "неттинга"

(netting), который выражается в максимальном со­кращении количества валютных

сделок путем их укрупнения. Для этой цели координация деятельности всех

подразделений банковско­го учреждения должна быть на высоком уровне (система

"7С" соци­альной концепции маркетинга)''.

В 1986 г. десять крупных СБ Лондона организовали компанию "Форекснет" для

взаимного зачета, сокращения числа конверсион­ных операций и снижения

валютных рисков и операционных издержек. Соответственно при такой

централизации валютный риск час­тично снимается с филиалов и конкретных

подразделений и перено­сится на центральное звено;

в) трансляционные (бухгалтерские) риски, которые возникают при переоценке

активов и пассивов балансов и счета "Прибыли и убытки" зарубежных филиалов

клиентов, контрагентов. Эти рис­ки о свою очередь зависят от выбора валюты

пересчета, ее устой­чивости и ряда других факторов. Пересчет может

осуществлять­ся по методу трансляции (по текущему курсу на дату пересчета)

или по историческому методу (по курсу на дату совершения кон­кретной

операции). Некоторые банки учитывают все текущие операции по текущему курсу,

а долгосрочные — по историческо­му; другие анализируют уровень риска

финансовых операций по текущему курсу, а прочие — по историческому; третьи

выбирают один из двух способов учета и с его помощью контролируют всю

совокупность своих рисковых операций.

г) риски форфетирования, которые возникают когда форфетер (часто им является

банк) берет на себя все риски экспортера без права регресса. Но в то же время

форфетирование (метод рефи­нансирования коммерческого риска) имеет свои

преимущества, с помощью которых может быть снижен уровень риска путем:

* упрощения балансовых взаимоотношений возможных обяза­тельств;

* улучшения (хотя бы временно) состояния ликвидности, что дает возможность

дальнейшего укрепления финансовой устойчиво­сти ,

* уменьшения вероятности и возможности потерь путем страхова­ния возможных

затруднений, которые почти неизбежно возника­ют в период предъявления

застрахованных ранее требований;

* снижения или даже отсутствия рисков, связанных с колебанием процентных ставок;

* резкого снижения уровня рисков, связанных с курсовыми колеба­ниями валют и

с изменением финансовой устойчивости должника;

* отсутствия рисков и затрат, связанных с деятельностью кредит­ных органов по

взысканию денег по векселям и другим платеж­ным документам.

Но, естественно, форфетирование не может быть использовано всегда и везде.

Это один из способов снижения уровня рисков.

В настоящее время ЦБ РФ регулярно публикует так называемую "валютную корзину"

— метод измерения средневзвешенного курса рубля по отношению к определенному

набору других валют.

И наконец, к внешним рискам относится риск стихийных бедст­вий или как его

еще называют форс-мажорных обстоятельств (РОЮ), который зависит как от

наличия или отсутствия стихийных явлений природы и связанных с ними

последствий, так и от разного рода ог­раничений со стороны государства.

ВНУТРЕННИЕ РИСКИ

Внутренние риски зависят от вида и специфики банка, характера его деятельности

(операций) и состава его партнеров (клиентов и

контрагентов).

Риски, связанные с видом банка

Существуют три типа коммерческих бан­ков — специализированные, отраслевые и

универсальные. В каждом из них присутствуют все виды рисков, но вероятность

частоты их возник­новения и специфика зависят от типа самого банковского

учреждения.

Деятельность универсальных коммерческих банков также уни­версальна. Они

занимаются практически всеми видами банковских услуг (кредитными, расчетными

и финансовыми). Кроме того, в пос­леднее время универсальные коммерческие

банки все активнее осу­ществляют нетрадиционные операции, такие, как операции

с различ­ными видами ценных бумаг, лизинг, факторинг, клиринг и др.

Специализированные коммерческие банки ориентируют свою де­ятельность на

предоставление в основном каких-то конкретных ус­луг, т.е. имеют четко

выраженную товарную ориентацию. Например, инновационные, инвестиционные,

ссудосберегательные, ипотечные, депозитные, клиринговые и прочие банки.

Другие банки специализи­руются на обслуживании определенных категорий

клиентов по от­раслевому (сельскохозяйственные, промышленные, строительные)

или функциональному (биржевые, страховые, трастовые, кооператив­ные,

коммунальные) признакам.

И, наконец, существует рыночная ориентация деятельности спе­циализированных

коммерческих банков, т.е. они могут быть регио­нальными, межрегиональными,

транснациональными.

Уровень и вид внутренних рисков, с которыми сталкиваются раз­личные виды

коммерческих банков, в основном зависят от специфи­ки их деятельности.

В специализированных коммерческих банках, например инноваци­онных,

преобладают риски, связанные с кредитованием новых техно­логий. Согласно

результатам выборочного статистического анализа са­мый большой риск

представляет ввод в эксплуатацию технологической новинки без

квалифицированной предварительной оценки ее потенци­альной эффективности.

Причинами повышенного риска могут быть:

* использование новой технологии начато преждевременно, еще до того, как

затраты на производство приведены в соответствие с реальным уровнем рыночных

цен;

* продукция, выпущенная до того, как покупатель готов платить за новшества,

т.е. объем потенциального спроса недостаточен для того, чтобы окупить

затраты.

Следовательно, реальный спрос еще ниже;

* число поставщиков и посредников, привлеченных с перспективой на рост

спроса, избыточно для конкретного рынка (рыночного сегмента, окна, ниши), что

приводит к удорожанию конкретного банковского товара.

Вместе с тем многие инвестиционные банки имеют, например, более низкий

уровень портфельных рисков, так как они имеют воз­можность предлагать своим

клиентам разнообразные услуги по упра­влению кредитными портфелями ценных

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9