Анализ финансового состояния и экономических результатов хозяйственной деятельности предприятия

Анализ финансового состояния и экономических результатов хозяйственной деятельности предприятия

МИНИСТЕРСТВО ОБЩЕГО И ПРОФЕССИОНАЛЬНОГО ОБРАЗОВАНИЯ РФ

ВОЛОГОДСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ ТЕХНИЧЕСКИЙ УНИВЕРСИТЕТ

|Кафедра: |ЭУП |

|Дисциплина: |ТЭА |

К У Р С О В А Я Р А Б О Т А

Анализ финансового состояния и экономических результатов хозяйственной

деятельности предприятия

|Выполнил: |студент Перов Е.В. |

|Группа: |ЭУП-41 |

|Подписано к защите|__________ |Принято |__________ |

| | /дата/ | | /дата/ |

|Защита состоится |___________ |Оценка |__________ |

| |/дата/ | |/дата/ |

|______________________________ | |

|место, время/ | | | |

| |/ Подписи членов комиссии | |

| | |____________________ | |

| | |____________________ | |

| | |____________________ | |

| |Руководитель |____________ | |

| | |/подпись/ | |

|Нормоконтроль |____________ |_________________________| |

| | |__ | |

| |/дата/ |/подпись/ | |

Вологда

1999 г.

Содержание

Содержание 2

Введение 3

1. Анализ финансового состояния предприятия 5

1.1. Общая оценка финансового состояния предприятия 5

1.1.1. Анализ валюты бухгалтерского баланса 5

1.1.2. Горизонтальный и вертикальный анализ бухгалтерского баланса 6

1.1.3 Сравнительный аналитический баланс 9

1.2. Анализ имущественного положения предприятия 11

1.3. Анализ источников формирования имущества 13

1.4 Анализ финансовой устойчивости предприятия 15

1.5. Анализ ликвидности предприятия 20

2. Анализ экономических результатов 24

3. Анализ эффективности деятельности предприятия 26

3.1. Расчет и анализ коэффициентов деловой активности 26

3.1.1.Анализ эффективности оборотных средств 29

3.2. Расчет и анализ показателей рентабельности 32

Заключение 35

Список литературы 40

Приложения.................................................................

............................................41

Введение

В курсовой работе представлен анализ финансового состояния и

экономических результатов хозяйственной деятельности предприятия.

Под финансовым состоянием предприятия понимается способность

предприятия финансировать свою деятельность. Финансовое состояние

предприятия (ФСП) - это совокупность показателей, отражающих его

способность погасить свои долговые обязательства.

Финансовая деятельность охватывает процессы формирования, движения и

обеспечения сохранности имущества предприятия, контроля за его

использованием. Финансовое состояние является результатом взаимодействия

всех элементов системы финансовых отношений предприятия и поэтому

определяется совокупностью производственно-хозяйственных факторов.

Основными задачами анализа ФСП вляются:

- оценка динамики состава и структуры активов, их состояния и движения,

- оценка динамики состава и структуры источников собственного и

заемного капитала, их состояния и движения,

- анализ абсолютных и относительных показателей финансовой устойчивости

предприятия и оценка изменения ее уровня,

- анализ платежеспособности предприятия и ликвидности активов его

баланса.

Финансовое состояние может быть устойчивым, неустойчивым и кризисным.

Способность предприятия своевременно производить платежи, финансировать

свою деятельность на расширенной основе свидетельствует о его хорошем

финансовом состоянии.

Главная цель анализа - своевременно выявлять и устранять недостатки в

финансовой деятельности и находить резервы улучшения финансового состояния

предприятия и его платежеспособности.

Внутренний анализ проводится службами предприятия и его результаты

используются для планирования, контроля и прогнозирования ФСП. Его цель -

установить планомерное поступление денежных средств и разместить

собственные и заемные средства таким образом, чтобы обеспечить нормальное

функционирование предприятия, получение максимума прибыли и исключение

банкротства.

Внешний анализ осуществляется инвесторами, поставщиками материальных и

финансовых ресурсов, контролирующими органами на основе публикуемой

отчетности. Его цель - установить возможность выгодно вложить средства,

чтобы обеспечить максимум прибыли и исключить риск потерь.

Основными источниками информации для анализа финансового состояния

предприятия служат отчетный бухгалтерский баланс (форма №1), отчет о

прибылях и убытках (форма №2), отчет о движении капитала (форма №3) и

другие формы отчетности, данные первичного и аналитического бухгалтерского

учета, которые расшифровывают и детализируют отдельные статьи баланса.

Прибыль и убыток характеризуют финансовый результат деятельности

предприятия и могут быть определены только в системе бухгалтерского учета.

С точки зрения бухгалтерского учета прибыль отражает финансовый результат

от хозяйственной деятельности, полученный предприятием за отчетный период

(в случае превышения доходов на расходами). Прибыль относиться к числу

важнейших показателей оценки работы предприятий и определения эффективности

деятельности.

Показатели финансовых результатов характеризуют абсолютную

эффективность хозяйствования предприятия. Рост прибыли создает базу для

самостоятельного финансирования, расширения производства, решения проблем

социальных и трудовых конфликтов. За счет прибыли выполняется также часть

обязательств предприятия перед бюджетом, банками и другими предприятиями и

организациями.

Основные задачи анализа:

1. Оценка динамики показателей прибыли;

2. оценка обоснованности образования и распределения ее фактической

величины;

3. изучение структуры балансовой прибыли;

4. выявление и измерение действий различных факторов на прибыль;

5. оценка возможных резервов дальнейшего роста прибыли на основе

оптимизации объемов производства и издержек.

В курсовой работе представлен анализ показателей деловой активности.

Деловая активность предприятия в финансовом аспекте проявляется прежде

всего в скорости оборота средств. В курсовой работе произведен расчет и

анализ показателей рентабельности, которые отражают степень прибыльности

деятельности предприятия. Анализ деловой активности и рентабельности

заключается в исследовании уровня и динамики разнообразных финансовых

коэффициентов.

1. Анализ финансового состояния предприятия

1.1. Общая оценка финансового состояния предприятия

1.1.1. Анализ валюты бухгалтерского баланса

Бухгалтерский баланс служит индикатором для оценки финансового

состояния предприятия. Итого баланса носит название валюты баланса и дает

ориентировочную сумму средств, находящихся в распоряжении предприятия.

Для общей оценки финансового состояния предприятия составляют

уплотненный баланс, в котором объединяют в группы однородные статьи. При

этом сокращается число статей баланса, что повышает его наглядность и

позволяет сравнивать с балансами других предприятий.

Уплотненный баланс можно выполнять различными способами. Допустимо

объединение статей различных разделов.

В таблице 1 представлен уплотненный баланс.

Таблица 1

Уплотненный баланс

|Наименование статей |на |на |Наименование статей |на |на |

| |нач. |конец| |нач.|конец|

| |г. |г. | |г. |г. |

|1. Внеоборотные активы | | |4. Капитал и резервы | | |

|1.1. Основные средства |0 |0 |4.1. Уставный капитал|6 |6,3 |

|1.2. Нематериальные |0 |0 |4.2. Добавочный и |0 |0 |

|активы | | |резервный капитал | | |

|1.3. Прочие |0 |0 |4.3. Спец. фонды и |0 |0 |

|внеоборотные средства | | |целевое финан-ние | | |

|Итого по разделу 1 |0 |0 |4.4. Нерасп-ная |0 |0 |

| | | |прибыль отч. года | | |

| | | |Итого по разделу 4 |6 |6,3 |

|2. Оборотные активы | | | | | |

|2.1. Запасы |226 |439,8|5. Долгосрочные |0 |0 |

| | | |пассивы | | |

|2.2. Дебит. задол-ть |0 |0 | | | |

|(плат. через 12 мес.) | | | | | |

|2.3. Дебит. задол-ть |515 |412,7|6. Краткосрочные | | |

|(плат. в теч.12 мес.) | | |пассивы | | |

|2.4. Краткосрочные фин.|0 |0 |6.1. Заемные средства|0 |0 |

|вложения | | | | | |

|2.5. Денежные ср-ва |44 |5,5 |6.2. Кредиторская |179 |353,1|

| | | |задолженность | | |

|Итого по разделу 2 |788 |860,2|6.3. Прочие пассивы |603 |500,8|

|Итого стоимость |788 |860,2|Итого по разделу 6 |782 |853,9|

|имущества | | | | | |

| | | |Итого заемных средств|782 |853,9|

|Баланс |788 |860,2|Баланс |788 |860,2|

Предварительную оценку финансового состояния предприятия можно сделать

на основе выявление «больных» статей баланса. Об определенных недостатках в

работе предприятия свидетельствует наличие дебиторской и просроченной

кредиторской задолженности, стоит отметить, что дебиторская задолженность

уменьшилась на 102,3 тыс.руб, а кредиторская задолженность увеличилась на

174,1 тыс.руб.; на конец 98 года дебиторская задолженность превышает

кредиторскую задолженность на 59,6 тыс.руб., стоит отметить, что основным

должником является Комитет ЖКХ и Т при Администрации г. Вологды, что в

принципе улучшает ситуацию, т.к. Администрации г. Вологды время от времени

рассчитывается по долгам.

Валюта баланса в абсолютном выражении увеличилась на 72,2 тыс.руб., но

с учетом инфляции ситуация выглядит следующим образом: 860,2-788*1,15=-46,

т.е. уменьшение на 46 тыс.руб.

Рассчитаем коэффициент прироста валюты баланса и коэффициент прироста

выручки от реализации.

Коэффициент прироста валюты баланса Кб определяется следующим образом:

Кб = (Бср1-Бср0)*100/Бср0 (1.1),

где Бср1, Бср0 - средняя величина итога баланса за отчетный и

предыдущий периоды.

Кб = (860,2-788)*100/788 = 9,16243654822336

Коэффициент прироста выручки от реализации Кv рассчитываем по формуле:

Кv = (V1-V0)*100/V0 (1.2),

где V1, V0 - выручка от реализации продукции за отчетный и предыдущие

периоды.

Кv = (885,9-1919,5)*100/1919,5 = -53,8473560823131

Т.е. за 98 год прирост валюты баланса составил 9,16% , а выручка от

реализации продукции уменьшилась на 53,85%.

По мимо снижения выручки от реализации продукции предприятие в 98 году

получило убыток (от реализации - 38,6 тыс.руб., от финансово хозяйственной

деятельности - 50,3 тыс.руб.).

Помимо изучения изменений суммы баланса необходимо проанализировать

характер изменения отдельных его статей. Такой анализ проводится с помощью

горизонтального (временного) и вертикального (структурного) анализа.

1.1.2. Горизонтальный и вертикальный анализ бухгалтерского баланса

Горизонтальный анализ заключается в построении одного или нескольких

аналитических таблиц, в которых абсолютные балансовые показатели

дополняются относительными темпами роста (снижения).

Ценность результатов горизонтального анализа существенно снижается в

условиях инфляции, но эти данные можно использовать при межхозяйственных

сравнениях.

Цель горизонтального анализа состоит в том, чтобы выявить абсолютные и

относительные изменения величин различных статей баланса за определенный

период, дать оценку этим изменениям.

Горизонтальный анализ баланса приведен в таблице 2.

На предприятии валюта баланса увеличилась на 9,1624% (с учетом инфляции

уменьшились на 5%) и составила на конец отчетного периода 860,2 тыс.руб.,

внеоборотные активы не изменили (т.е. не появились), оборотные активы

увеличились на 9,1624% (с учетом инфляции уменьшились на 5,1%), заметно

увеличились запасы на 94,6% (с учетом инфляции на 69,22%) и составили на

конец отчетного периода 439,8 тыс.руб., положительной оценки заслуживает

снижение дебиторской задолженности на 19,9% (с учетом инфляции на 30,3%).

Положительной оценки, так же, заслуживает маленькое увеличение уставного

капитала на 5% - 300 рублей (но если начинаем учитывать инфляцию, то мы

наблюдаем снижение на 8,7%, что бы снижения не было необходимо уставной

капитал увеличить еще на 600 рублей). Отрицательным моментом является

большое повышение кредиторской задолженности на 97,26% (с учетом инфляции

на 71,53%).

Таблица 2.

Горизонтальный анализ баланса

|Наименование статей |на нач.| |на | |С |

| |года | |конец | |учетом|

| | | |года | | |

| |тыс.руб|% |тыс.руб|% |инфляц|

| | | | | |ии |

|1. Внеоборотные активы | | | | | |

|1.1. Основные средства |- |- |- |- |- |

|1.2. Нематериальные активы |- |- |- |- |- |

|1.3. Прочие внеоборотные |- |- |- |- |- |

|средства | | | | | |

|Итого по разделу 1 |- |- |- |- |- |

| | | | | | |

|2. Оборотные активы | | | | | |

|2.1. Запасы |226 |100 |439,8 |194,60|169,21|

| | | | |18 |89 |

|2.2. Дебит. задолж-ть (платежи |- |- |- |- |- |

|через 12 мес.) | | | | | |

|2.3. Дебит. задолж-ть (платежи в|515 |100 |412,7 |80,135|69,683|

|теч.12 мес.) | | | |92 |41 |

|2.4. Краткосрочные фин. вложения|- |- |- |- |- |

|2.5. Денежные ср-ва |44 |100 |5,5 |12,5 |10,869|

| | | | | |57 |

|2.6 Прочие оборотные активы |3 |100 |2,2 |73,333|63,768|

| | | | |33 |12 |

|Итого по разделу 2 |788 |100 |860,2 |109,16|94,923|

| | | | |24 |86 |

|Баланс |788 |100 |860,2 |109,16|94,923|

| | | | |24 |86 |

|4. Капитал и резервы | | | | | |

|4.1. Уставный капитал |6 |100 |6,3 |105 |91,304|

| | | | | |35 |

|4.2. Добавочный и резервный |- |- |- |- |- |

|капитал | | | | | |

|4.3. Спец. фонды и целевое |- |- |- |- |- |

|финансирование | | | | | |

|4.4. Нераспределенная прибыль |- |- |- |- |- |

|отч. года | | | | | |

|Итого по разделу 4 |6 |100 |6,3 |105 |91,304|

| | | | | |35 |

| | | | | | |

|5. Долгосрочные пассивы |- |- |- |- |- |

| | | | | | |

|6. Краткосрочные пассивы | | | | | |

|6.1. Заемные средства |- |- |- |- | |

|6.2. Кредиторская задолженность |179 |100 |353,1 |197,26|171,53|

| | | | |26 |27 |

|6.3. Прочие пассивы |603 |100 |500,8 |83,051|72,218|

| | | | |41 |62 |

|Итого по разделу 6 |782 |100 |853,9 |109,19|94,951|

| | | | |44 |63 |

|Итого заемных средств |782 |100 |853,9 |109,19|94,951|

| | | | |44 |63 |

|Баланс |788 |100 |860,2 |109,16|94,923|

| | | | |24 |86 |

Большое значение для оценки финансового состояния имеет и вертикальный

(структурный) анализ актива и пассива баланса, который дает представление

финансового отчета в виде относительных показателей.

Цель вертикального анализа заключается в расчете удельного веса

отдельных статей в итоге баланса и оценке его изменений. С помощью

вертикального анализа можно проводить межхозяйственные сравнения

предприятий, а относительные показатели сглаживают негативное влияние

инфляционных процессов.

Вертикальный (структурный) анализ баланса представлен в таблице 3.

Таблица 3

Вертикальный (структурный) анализ баланса

|Наименование статей |на нач.| |на конец | |

| |года | |года | |

| |тыс.руб|% |тыс.руб |% |

|1. Внеоборотные активы | | | | |

|1.1. Основные средства |- |- |- |- |

|1.2. Нематериальные активы |- |- |- |- |

|1.3. Прочие внеоборотные средства |- |- |- |- |

|Итого по разделу 1 |- |- |- |- |

| | | | | |

|2. Оборотные активы | | | | |

|2.1. Запасы |226 |28,6802|439,8 |51,127|

| | |03 | |64 |

|2.2. Дебит. задолж-ть (платежи |- |- |- |- |

|через 12 мес.) | | | | |

|2.3. Дебит. задолж-ть (платежи в |515 |65,3553|412,7 |47,977|

|теч.12 мес.) | |3 | |21 |

|2.4. Краткосрочные фин. вложения |- |- |- |- |

|2.5. Денежные ср-ва |44 |5,58375|5,5 |0,6393|

| | |63 | |86 |

|2,6 Прочие оборотные активы |3 |0,38071|2,2 |0,2557|

| | |07 | |54 |

|Итого по разделу 2 |788 |100 |860,2 |100 |

|Баланс |788 |100 |860,2 |100 |

|4. Капитал и резервы | | | | |

|4.1. Уставный капитал |6 |0,76142|6,3 |0,7323|

| | |13 | |88 |

|4.2. Добавочный и резервный |- |- |- |- |

|капитал | | | | |

|4.3. Спец. фонды и целевое |- |- |- |- |

|финансирование | | | | |

|4.4. Нераспределенная прибыль отч.|- |- |- |- |

|года | | | | |

|Итого по разделу 4 |6 |0,76142|6,3 |0,7323|

| | |13 | |88 |

| | | | | |

|5. Долгосрочные пассивы |- |- |- |- |

| | | | | |

|6. Краткосрочные пассивы | | | | |

|6.1. Заемные средства |- |- |- |- |

|6.2. Кредиторская задолженность |179 |22,7157|353,1 |41,048|

| | |36 | |59 |

|6.3. Прочие пассивы |603 |76,5228|500,8 |58,219|

| | |43 | |02 |

|Итого по разделу 6 |782 |99,2385|853,9 |99,267|

| | |79 | |61 |

|Баланс |788 |100 |860,2 |100 |

В таблице мы наблюдаем увеличение запасов, что в нестабильной экономике

хорошо, т.к. снижается возможность перерывов по причине отсутствия

материалов, положительным результатом деятельности является уменьшение доли

дебиторской задолженности. Отрицательным результатом деятельности является

Страницы: 1, 2, 3