Банковские риски

рассматривать балансы и отчеты о прибылях и убытках. Что касается

обеспечения кредита, то необходимо строго оценить его стоимость. Эта оценка

позволит банку определить степень покрытия кредита данным обеспечением.

Существуют определенные факторы, учитываемые при оценке

кредитоспособности:

- личность заемщика, его репутация в деловом мире, ответственность и

готовность выполнить взятые обязательства,

- финансовые возможности - способность погасить взятую ссуду за счет

текущих денежных поступлений или от продажи активов,

- имущество - величина и структура акционерного капитала компании -

личное состояние ключевых акционеров компании,

- обеспечение - виды и стоимость активов, предлагаемые в качестве

залога при получении кредита,

- общие условия - состояние экономической конъюнктуры и другие внешние

факторы, могущие оказать влияние на положение заемщика.

- оценка дееспособности - изучение сведений об учредителях, руководстве

компании,

- способность компании получить доход - анализ производственно -

сбытовой деятельности и анализ финансового аспекта деятельности.

- анализ финансового положения клиента.

Оценка уровня кредитоспособности заемщика строится с использованием

выбранной системы финансовых коэффициентов. Расчет и анализ финансовых

коэффициентов проводится на базе финансовых расчетов ссудозаемщиков, с

использованием ранее полученной информации, содержащейся в досье клиента и

другой банковской информации.

На этой основе рассчитываются следующие показатели. Работающий капитал

(РК), определяемый как разница между текущими, ликвидными активами ЛА и

текущими кратковременными пассивами ТП:

РК=ЛА-ТП.

Величина работающего капитала характеризует такие показатели финансовой

устойчивости, как коэффициент маневренности и коэффициент автономии

предприятия. {2}

Коэффициент маневренности показывает долю собственных оборотных средств

предприятия в общей величине источников собственных средств. Номинальное

значение этого коэффициента примерно 0,5 .

Коэффициент автономии показывает независимость предприятия от заемных

источников средств (норма 0,5).

Коэффициент абсолютной ликвидности - отношение оборотных средств в

деньгах к краткосрочным обязательствам предприятия (норма 0,2 - 0,25) .

Коэффициент ликвидности баланса - отношение денежных средств плюс

дебиторская задолженность к краткосрочным обязательствам предприятия (

норма 0,5 - 0,8 ) , т.е. на каждый рубль краткосрочных обязательств должно

приходиться не менее 50 коп. денежных средств, товаров отгруженных и

дебиторской задолженности.

Коэффициент общего покрытия баланса есть отношение суммы ликвидных

активов к краткосрочным обязательствам (норма 2:1).

Для учета всех факторов при расчете данных коэффициентов необходимо

проводить сравнение (в динамике) ликвидных средств актива с неликвидными

средствами.

К ликвидным средствам при этом относят легко -, средне - и медленно -

реализуемые активы, к неликвидным - труднореализуемые активы. Норма -

примерное равенство суммы ликвидных средств сумме неликвидных. {2}

Недостаток ликвидности указывает на задержку платежей по текущим

операциям и тем самым снижает ликвидность баланса. Но излишек ликвидных

средств - явление нежелательное, оно означает, что оборотные средства

используются недостаточно эффективно.

Определение ликвидности баланса:

А1+А2>П1, АЗ>П2, А4 > ПЗ,

где А1 - быстрореализуемые активы; А2 - активы средней реализуемости;

A3 - медленно реализуемые активы; А4 - труднореализуемые активы; П1 -

краткосрочные пассивы; П2 - долгосрочные пассивы; ПЗ - постоянные пассивы.

Кроме того, при расчете надежности предприятия - клиента банка

необходимо учитывать такие общеэкономические показатели, как

среднесписочная численность работников, величина балансовой прибыли на

одного работника, величина основных средств с учетом износа, уставный

капитал, доля стоимости

основных средств в уставном капитале, общее количество выпущенных акций

предприятия-эмитента.

В целом достоверная и объективная информация о финансовом положении

предприятий необходима для инвесторов, желающих выгодно вложить свой

капитал в другие сферы деятельности; акционеров, получающих дивиденды с

дохода; кредиторов, заинтересованных в своевременном погашении своих

требований; банков, предоставляющих ссуду заемщику.

Объективная оценка финансового состояния заемщика и учет возможных

рисков по кредитным операциям позволяют банку эффективно управлять

кредитными ресурсами и получать прибыль.

В рыночных условиях объективную оценку надежности партнера (предприятия

или другого хозоргана, банка и т.д.) должны давать независимые организации.

В Москве при Финансовой академии при Правительстве РФ было создано

Независимое рейтинговое бюро (НРБ - Лимитед), выполняющее работы по оценке

финансового состояния хозорганов. В своей деятельности специалисты этой

фирмы руководствуются разработанной ими Методикой рейтинговой оценки

финансового состояния предприятия . {4}

В методике сформированы четыре основные укрупненные группы: показатели

платежеспособности, финансовой устойчивости, эффективности деятельности,

экономического потенциала предприятия.

Для коммерческого банка наибольшее значение имеют показатели,

характеризующие платежеспособность и финансовую устойчивость клиента. Для

инвестора приоритетными являются показатели экономического потенциала и

эффективности, гак как они могут рассматриваться как факторы,

обеспечивающие финансовую устойчивость партнера.

По результатам ранжирования определяются весовые значения этих групп для

банка и для инвестора.

В первую группу включены следующие показатели:

- Коэффициент абсолютной ликвидности, исчисляемый как отношения денежной

наличности и быстрореализуемых ценных бумаг к краткосрочной задолженности.

- Коэффициент ликвидности, определяемый как отношение наличности, ценных

бумаг и дебиторской задолженности, срок погашения которой не наступил, к

краткосрочной задолженности.

- Коэффициент покрытия долгосрочных долгов представляет собой отношение

всех оборотных активов к краткосрочной задолженности.

- Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности, исчисляемый как

отношение среднеарифметической дебиторской задолженности, умноженный на

количество дней в периоде, к объему продаж.

Все коэффициенты рассчитываются по данным аналитического баланса на

конкретную дату.

Вторая группа показателей, характеризующих финансовую устойчивость:

- Коэффициент финансовой независимости (автономии), исчисляемый в виде

соотношения собственных источников средств и итога баланса.

- Коэффициент оборачиваемости оборотных активов характеризует скорость

движения оборотных средств.

- Коэффициент маневренности, определяемый как отношение собственных

средств ко всей сумме собственных источников средств.

В третью группу включены показатели экономической эффективности.

Рентабельность активов.

Рентабельность продаж, определяемая как отношение чистой прибыли к

объему реализации продукции, работ и услуг.

Рентабельность собственного капитала.

Все показатели эффективности исчисляются в динамике за ряд лет.

Показатели четвертой группы характеризуют экономический потенциал

предприятия и определяются с учетом специфики отдельных отраслей.

Выбор и экономическое обоснование критериев для оценки устойчивости

финансового состояния и установление ограничений их изменения являются

наряду с отбором показателей наиболее ответственной и сложной частью

методики.

Для этого по каждому показателю, включенному в соответствующую

классификационную группу, определялись либо верхние и нижние критериальные

границы уровня анализируемых показателей, либо их оптимальные значения, а

по некоторым показателям (например, по показателям эффективности) и

качестве критерия принималась тенденция изменения. {2}

Итоговая оценка финансового состояния предприятия является завершающей

стадией аналитической диагностики. Синтезированный рейтинг определяется по

формуле:

Вгр = Е b * d / S d , где Bip - внутренний рейтинг группы ,

b - балльная оценка i-го показателя, d - вес

соответствующей укрупненной d группы

показателей .

В зависимости от количества набранных баллов предприятие относится к

определенному классу:

Высший - предприятия с абсолютно устойчивым финансовым состоянием.

Первый - предприятия, финансовое состояние которых в общем устойчиво.

Второй - предприятия, имеющие признаки финансовой напряженности.

Третий - предприятия повышенного риска.

Четвертый - предприятия с неудовлетворительным финансовым положением и

отсутствием перспектив его стабилизации.

Первый шаг специалиста - проверить сбалансированность баланса

предприятия. Одним из важнейших условий финансовой устойчивости компании

является ее способность погашать свои обязательства в установленные сроки.

"Способность компании платить по своим краткосрочным обязательствам

называется ликвидностью".

При анализе финансовой устойчивости компании следует проверять

выполнение следующих требований:

- долгосрочные активы, то есть земля, здания и сооружения, оборудование,

участие в капитале должны быть финансированы постоянными ресурсами.

Постоянные ресурсы предприятия состоят из:

а) собственных средств предприятия, которые включают взносы акционеров и

непосредственную прибыль.

б) долгосрочные ресурсы, взятые в кредит у банков или других лиц.

- размер долгосрочных кредитов не должен превышать чистые активы

предприятия.

- размер финансовой задолженности не должен слишком превышать размер

собственных средств предприятия.

- оборотные средства предприятия должны позволять 'предприятию покрыть

свои потребности в оборотном капитале.

Несмотря на свою деятельность, предприятие всегда нуждается в запасах

для проведения производственной или коммерческой деятельности, даже

предприятия услуг должны оплачивать зарплаты персонала перед тем, как

получить оплату за услуги. Предприятия, которые не нуждаются в оборотных

средствах, очень редки. Поэтому, нужно быть очень внимательным к уровню

обычных потребностей заемщика в оборотных средствах, не только путем

анализа баланса, но и получить ответы от представителя предприятия на

следующие вопросы:

а) сколько дней запасов сырья и готовой продукции или товаров нужны

предприятию, чтобы осуществлять свою деятельность.

б) каков средний уровень текущего производства.

в) каковы сроки платежей, поступающих от клиентов.

г) каковы сроки, допускаемые поставщиками для оплаты поставок.

Благодаря этой информации, определяется объем обычных (стандартных)

потребностей предприятия в оборотных средствах, и это позволяет исправить

неверные данные баланса в случае надобности. Кстати, нужно напомнить, что

баланс является "будто бы фотографией финансового положения предприятия в

данный момент", а положение может измениться со следующего дня после даты

баланса. Если оборотные средства не покрывают потребности в оборотном

капитале, предприятие должно обращаться в банк за краткосрочным кредитом.

Многие предприятия не имеют доступа к долгосрочным ресурсам, чтобы

финансировать долгосрочные активы, они используют почти все собственные

средства для этой цели. Одно из последствий этой ситуации - это

практическое отсутствие оборотных средств у большинства предприятий

республики. Поэтому, предприятия очень часто обращаются в банк за

краткосрочными кредитами, чтобы покрыть потребности в оборотном капитале.

Несмотря на то, что в Беларуси эта практика распространена, все-таки

необходимо строго соблюдать основные правила предосторожности: банковские

краткосрочные кредиты ни в коем случае не должны превышать стоимость

запасов предприятия, нужно сохранить определенный резерв, чтобы не

вынуждать банк покрыть убытки предприятия. Таким образом, - размер кредита

не должен превышать 60 % от средних запасов предприятия.

Вообще же важно осуществлять макроэкономический анализ рынка, его

будущее развитие, а также конкурентов предприятия.

Подытоживая все выше сказанное, можно сделать определенные выводы. "Если

текущая кредитоспособность заемщика не вызывает сомнений, а прогнозная

кредитоспособность подтверждается положительными тенденциями

оборачиваемости ресурсов и рентабельности деятельности и расчетный баланс к

моменту погашения кредита и уплаты процентов имеет активное сальдо, то с

заемщиком возможно заключение договора с минимальным кредитным риском".

В ситуации, когда полученные результаты свидетельствуют о

разнонаправленных процессах в экономике и финансах заемщика, ранжируют

балансовые элементы кредитоспособности и отдают предпочтение не наличию

обеспечения по ссуде, а способности заемщика получать доход; не

платежеспособности на момент обращения в банк за ссудой, а финансовой

устойчивости заемщика в целом. Решающей же должна стать оценка показателей

коммерческой деятельности.

В случаях заключения договора и выдачи ссуды заемщику с пониженной

кредитоспособностью применяются меры снижения кредитного риска:

• сокращение суммы испрашиваемого заемщиком кредита;

• получение достаточного обеспечения по выданным ссудам путем заключения

договора на ценные бумаги, движимое и недвижимое имущество заемщика;

• представление заемщиком поручительства, гарантий других организаций,

страхование кредитов;

• переуступка заемщиком банку требований и счетов;

• сокращение сроков ссуды и сумм задолженности путем составления

оптимальных планов погашения кредита;

• осуществление контроля за выполнением условий заключенного кредитного

договора и договора залога.

Практика показывает, что хозорганы значительно различаются по характеру

своей производственной (коммерческой) и финансовой деятельности. Оценка

кредитоспособности представляет собой творческий процесс и требует от

работников банка экономических знаний, аналитического мышления, умения

определять и оценивать тенденции в хозяйственной деятельности и финансовом

положении заемщиков, их возможности по соблюдению принципов кредитования,

прогнозировать как будущее состояние дел заемщика, так и обстоятельства,

которые могут на них повлиять. {1}

Важное значение имеют разработка и реализация системного контроля со

стороны банка за хозяйственной деятельностью клиентов.

Системы контроля за клиентурой позволяют банку четко и своевременно

оценивать складывающуюся ситуацию и предпринимать необходимые меры. Так,

например, банки, не применяющие достаточно отлаженные системы контроля,

могут продолжительное время обслуживать группы клиентов, не приносящие

достаточной отдачи, или предлагать клиентуре сверхзатратные и малодоходные

услуги. Система контроля дает возможность количественной оценки продвижения

к достижению стратегических целей. Приоритеты системы контроля определяются

в зависимости от избранной банком стратегии .

Различные банки в зависимости от избранной стратегии выбирают разные

объекты контроля. Например, банк, ориентирующийся в основном на

обслуживание розничной клиентуры (частных и лиц и клиентов - представителей

малого бизнеса), во главу угла при определении объектов контроля ставит

оценку доходности отдельных филиалов, отдельных предоставляемых розничных

услуг. Среди важных объектов контроля у такого банка можно выделить оценку

риска предоставления кредитов, поскольку в условиях рыночной экономики

физические лица пользуются этим видом услуг очень часто, а предоставление

ссуд гражданам всегда сопряжено с повышенным уровнем риска.

В этом вопросе следует уделить внимание и управлению кредитным портфелем

банка. Банку необходимо распределять риски по большому количеству клиентов,

определять качество кредитного портфеля. {2}

Для распределения рисков используется диверсификация кредитного

портфеля. Диверсификация кредитного портфеля - наиболее распространенный

метод снижения кредитного риска. Банку необходимо работать в области

кредитования с большим количеством клиентов и отраслей. Банк должен

ограничить количество кредитов на одного заемщика, т.е. банку не следовало

бы сосредотачивать больше, чем 10 % общей суммы портфеля на одно

предприятие или группу предприятий. Здесь важно соблюдать определенные

правила: "не предоставлять кредит нескольким предприятиям одной отрасли,

так как ухудшение положения в целом по отрасли только усугубит вероятность

банкротства; не предоставлять кредит предприятиям разных отраслей, но

взаимосвязанных друг с другом технологическим процессом (например,

производство сахарной свеклы, заводы по переработке сахарной свеклы,

предприятия кондитерской промышленности, реализация продукции); подвергать

тщательному анализу технико-экономическое обоснование на кредит (расчет

окупаемости кредитных вложений)". {2}

Существуют и другие критерии для диверсификации рисков. Банк должен

следить за тем, чтобы риски были хорошо распределены между филиалами. Эту

диверсификацию следует осуществлять с учетом экономического потенциала

географической области, где находится банк. Например, если одна область

приносит 10% от внутреннего валового продукта республик, количество

кредитов, выданных в этой области, должно быть в соответствии с

экономической важностью данной области. Эти опасения также распространяются

и на другие страны: банк должен быть внимательным по отношению к

предприятиям, заключившим контракты с так называемыми "рискованными"

странами.

Следует подчеркнуть, что в связи с нынешней экономической

нестабильностью республики, контроль над портфелем в целом должен

осуществляться регулярно.

Таким образом, в данном вопросе были рассмотрены основные моменты,

касающиеся оценки кредитоспособности и финансовой устойчивости заемщика, а

также особенности управления кредитным портфелем банка.

Заключение.

Банковская деятельность подвержена большому числу рисков. Так как банк,

помимо функции бизнеса, несет в себе функцию общественной значимости и

проводника денежно-кредитной политики, то знание, определение и контроль

банковских рисков представляет интерес для большого числа внешних

заинтересованных сторон: Национальный Банк, акционеры, участники

финансового рынка, клиенты.

Рассмотрение наиболее известных видов риска показало их разнообразие и

сложную вложенную структуру, то есть один вид риска определяется набором

других. Приведенный перечень далеко не исчерпывающий. Его разнообразие в

немалой степени определяется все увеличивающимся спектром банковских услуг.

Разнообразие банковских операций дополняется разнообразием клиентов и

изменяющимися рыночными условиями. Вполне естественным представляется

желание быть не только объектом всевозможных рисков, но и привнести долю

субъективности в смысле воздействия на риск при осуществлении банковской

деятельности.

На основании отчетности различной степени открытости пользователи могут

определить, каким рискам подвержен банк, и сделать выводы о возможности

заключения определенных сделок. Но в наибольшей степени это необходимо

самому банку для достижения своих целей.

Подобная работа не может носить отрывочный характер и приносит

результаты, когда выработана и осуществляется определенная стратегия риска:

• Выявление факторов, увеличивающих и уменьшающих конкретный вид риска

при осуществлении определенных банковских операций;

• Анализ выявленных факторов с точки зрения силы воздействия на риск;

• Оценка конкретного вида риска;

• Установление оптимального уровня риска;

• Анализ отдельных операций с точки зрения соответствия приемлемому

уровню риска.

• Разработка мероприятий по снижению риска.

В настоящее время банковская система нашей республики переживает

определённый кризис. В связи с этим банкам необходимо уметь управлять

своими рисками, разрабатывать свои методики снижения различных видов

рисков, методики по изучению своих потенциальных клиентов. При

необходимости надо обращаться к опыту банков зарубежных стран, а также к

опыту банковской системы России.

Список литературы.

1. Банк: партнерство в бизнесе. — М.: Приор, 1994. С. 85 — 94.

2. Л. П. Белых. Устойчивость коммерческих банков. — М.: Банки и биржи,

1996.

3. М. З. Бор, В. В. Пятенко. Стратегическое управление банковской

деятельностью. - М., 1995. С. 24 - 41.

4. Деньги, кредит, банки. Справочное пособие // Под общ. ред. Кравцовой

Г. И. - Мн.: Меркаванне, 1994.

5. Э. Дж. Долан, К. Кэмпбелл, Р. Кэмпбелл. Деньги, банковское дело и

денежно-кредитная политика. — М., 1991. С. 71 - 83, 102 — 134.

6. Инструкция НБ №425 от 08/11/94 «Методические рекомендации по анализу

эффективности работы коммерческого банка».

7. Материалы семинара МБШ «Технология банковского дела».

8. Спицын И.0, Спицын Я.0. «Маркетинг в Банке» 1993 год.

9. Справочное пособие «Банковское дело» 1993 год.

10. Усоскин В.М. «Современный коммерческий банк» 1994 год.

11. э. а. уткин. Стратегический менеджмент: способы выживания российских

банков. - М., 1996. С. 110 - 166.

Страницы: 1, 2, 3