Принципы формирования прибыли в торговле

способов осуществления хозяйственных операций при отказе от другого

возможного способа". В учебной литературе по рыночной экономике и

предпринимательству они называются неявными или имплицитными издержками. В

совокупности с явными издержками, которые отражаются в бухгалтерском учете,

они образуют экономические издержки. Соответственно издержкам и прибыль

называют бухгалтерской и экономической.

2.3. Расчет и оценка коэффициентов

рентабельности

Как я уже отмечал, прибыль — это конечный финансовый результат

деятельности предприятия. При рыночной экономике результаты деятельности

оцениваются системой показателей, основным среди которых является

рентабельность, определяемая как отношение прибыли к одному из показателей

функционирования торгового предприятия. »При расчете рентабельности могут

быть использованы разные показатели прибыли. Это позволяет выявить не

только общую экономическую эффективность работы предприятия, но и оценить

другие стороны его деятельности.

Нормой прибыли считается показатель рентабельности, исчисленный

процентным отношением суммы чистой прибыли к объему товарооборота или

стоимости всего капитала.

Расчет общей экономической рентабельности (прибыльности) торгового

предприятия выполняется по формуле

Ро = (П / Т)* 100,

где Ро — общая экономическая рентабельность хозяйственной деятельности

предприятия;

П — сумма прибыли (валовой или чистой);

Т — объем товарооборота (без НДС).

Данная формула расчета применима и для определения прибыльности

капитала (вложенных средств) торгового предприятия: показатель

товарооборота надо заменить на показатель капитала. По соотношению чистой

прибыли и товарооборота можно более точно судить о финансовом результате

деятельности торгового предприятия.

Этот показатель имеет важное значение в зарубежной практике. Так, в США

Министерство торговли ежегодно публикует данные о средних показателях

чистой рентабельности продаж по каждой отрасли и крупным торговым фирмам,

компаниям. Положение фирмы на внутреннем рынке определяется на основе

данного показателя, который свидетельствует о степени прочности ее

финансового состояния.

Оценка чистой рентабельности продаж имеет долгосрочный характер,

поскольку определяет решение инвестора о вложении средств в капитал

торговой фирмы путем покупки ее ценных бумаг.

В зарубежной практике показатель рентабельности товарооборота называют

коммерческой маржей. Выражается она в процентах, и ее величина колеблется

от 5 до 30 % в зависимости от характера и объема деятельности торговой

фирмы.

Число оборотов капитала (Ок) отражает отношение товарооборота к

величине капитала предприятия. На основе этого показателя можно определить

сумму товарооборота на 1 тыс. руб. вложенного капитала!

Этот показатель можно воспринимать как Оборачиваемость капитала,

поскольку он показывает, сколько раз за данный период времени оборачивается

каждый рубль вложенного капитала.

Регулирование общей экономической рентабельности сводится к воздействию

на оба составляющих ее показателя — рентабельность продаж и оборачиваемость

капитала;

Для характеристики эффективности использования собственного капитала

определяют долю прибыли в собственном капитале (собственных средств) по

соотношению прибыли (П) и средней величины собственного капитала (Кс):

Рк = П/Кс.

Показатель рентабельности собственного капитала (Рк) имеет важное

значение для акционеров торгового предприятия. Он служит критерием оценки

уровня котировки акций акционерного торгового предприятия на фондовой

бирже, этот показатель позволяет инвесторам оценить потенциальный доход от

вложения средств в акции и другие ценные бумаги. На основе данного

показателя можно определить период (число лет), в течение которого

полностью окупаются средства, вложенные в акционерное торговое предприятие

(1/Рк).

Рентабельность производственных фондов торгового предприятия

определяется по соотношению суммы прибыли (валовой, чистой) и средней

стоимости основных и материальных оборотных средств, умноженному на 100:

Рф = [П : (ОФ + МС) •100],

где Рф — рентабельность основных фондов, %;

П — сумма прибыли (валовой или чистой);

ОФ — средняя стоимость основных средств (фондов);

МС — средняя стоимость материальных оборотных средств.

Если торговое предприятие работает в арендуемых помещениях, зданиях или

сдает в аренду некоторые объекты основных фондов, то среднюю стоимость

основных фондов целесообразно исчислять с учетом сданных и полученных в

аренду основных средств. В этом случае средняя величина основных средств

определяется путем вычитания из суммарной стоимости собственных и

арендуемых основных фондов стоимости объектов основных фондов, сданных в

аренду.

Наряду с показателями товарооборота, капитала, основных и оборотных

средств для расчета уровня рентабельности (коэффициентов) применяются и

другие показатели: издержки обращения, торговая площадь, численность

персонала, каждый из которых подчеркивает определенный аспект результатов

деятельности торгового предприятия.

Уровень рентабельности, исчисленный отношением суммы прибыли от

реализации товаров к сумме издержек обращения, показывает эффективность

текущих затрат. Увеличение или сокращение издержек обращения

непосредственно влияет на уменьшение или рост прибыли. Этот показатель

рентабельности определяет эффективность торговой сделки по товарам.

Рентабельность, рассчитанная по отношению к численности занятых на

предприятии работников, характеризует эффективность

использования рабочей силы и показывает размер полученной прибыли в

расчете на одного работника. Наряду с этим показателем определяются

величины валовой и чистой прибыли по отношению к фактической сумме затрат

на оплату труда с учетом суммы обязательных отчислений во внебюджетные

фонды (на социальное страхование, в пенсионный фонд, фонд занятости, фонд

медицинского страхования). Данный показатель рентабельности отражает

размеры валовой и чистой прибыли, полученной в расчете на 1 тыс. руб.

средств, израсходованных на оплату труда и социальные нужды. Чем меньше

численность персонала предприятия, тем, естественно, больше прибыли

приходится на одного работника, что свидетельствует о повышении

эффективности использования рабочей силы. Здесь непосредственно проявляется

принцип: с меньшей численностью работников — больший эффект. Кроме того,

имеется возможность определить зависимость достигнутых результатов

хозяйственной деятельности предприятия от результата труда каждого,

работника.

Отношение прибыли от реализации товаров к величине торговой площади

торгового предприятия характеризует размер полученной прибыли в расчете на

1 м площади магазина. Этот показатель свидетельствует об эффективности

использования торговых площадей и основного капитала торгового предприятия.

Считается, что рациональное использование торговой площади позволяет

повысить размер прибыли.

Изучение системы показателей рентабельности торгового предприятия

рекомендуется проводить в динамике и, если возможно, в - сравнении с

показателями других аналогичных торговых предприятий.

2.4. Факторы, влияющие на прибыль

Выявление факторов, влияющих на прибыль, предполагает изучение

экономических условий ее формирования. Под воздействием внешних и

внутренних условий хозяйственной деятельности торгового предприятия

существенно изменяются абсолютная величина и относительный уровень прибыли.

К внешним условиям можно отнести инфляцию, изменения в законодательных

и нормативных документах в области ценообразования, кредитования,

импортирования товаров народного потребления, налогообложения предприятий,

оплаты труда работников. Структура спроса населения на товары и услуги

может изменяться в связи с государственной политикой доходов. Сдерживание

индексации реальных доходов населения (размера минимальной заработной

платы, пенсии, стипендии, различных денежных выплат социального назначения)

в зависимости от темпов инфляции ведет к сокращению покупательной

способности и, следовательно, к снижению объема продажи товаров.

Внутренние условия деятельности предприятия также влияют на

формирование прибыли. Так, в связи с увеличением (или сокращением)

количества работников возрастают (снижаются) затраты на оплату труда и

социальные нужды, что в свою очередь может повлиять на рост (или

уменьшение) валовой прибыли и соответственно чистой прибыли, хотя уровень

рентабельности, исчисленный по отношению к товарообороту, может остаться на

прежнем уровне или измениться незначительно.

Прибыль является синтетическим показателем, ее исследования должны

носить системный характер. Это означает, что совокупность факторов,

влияющих на прибыль, представляет собой систему, состоящую из нескольких

элементов. К подсистеме образующих факторов, от которых зависит

формирование валовой прибыли, относятся валовой доход от торговой

деятельности, прибыль (убыток) от реализации основных фондов и иного

имущества, сальдо доходов и расходов по вне реализационным операциям.

Другую подсистему образуют взаимовлияющие факторы. На формирование прибыли

от реализации товаров влияют те же факторы, что и на валовой доход и

издержки обращения. Объем и уровень прибыли находятся в прямой зависимости

от абсолютной величины и уровня валового дохода и в обратной зависимости от

величины и уровня издержек обращения.

На практике валовая (балансовая) прибыль в основном создается за счет

прибыли от реализации товаров, но она может быть увеличена (уменьшена) на

величину выявленного положительного (отрицательного) сальдо по

внереализационным операциям. На валовую прибыль может повлиять финансовый

результат реализации основных фондов и иного имущества. Прибыль (убыток) от

реализации основных фондов представляет собой разность между продажной

(рыночной) и первоначальной их ценой или остаточной стоимостью с учетом

переоценок, вызванных инфляцией. Если выявлено превышение первоначальной

стоимости и понесенных расходов, связанных с выбытием основных фондов и

иного имущества, над суммой выручки от их реализации, то соответственно на

величину этого превышения уменьшается валовая прибыль. Если сумма выручки

превышает первоначальную стоимость и расходы по выбытию основных фондов и

иного имущества, валовая прибыль увеличивается на эту разницу.

Прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия, зависит от суммы налога

на прибыль, а чистая прибыль — от суммы затрат, относимых на прибыль.

Основными взаимовлияющими факторами являются: объем продажи товаров,

розничные цены на реализуемые товары, издержки обращения, оборачиваемость и

состав оборотных средств (оборотного капитала), фондовооруженность

работников, налогоемкость предприятия, численность работников. К подсистеме

взаимовлияющих факторов можно отнести элементы, которые традиционно не

включаются при исчислении валовой (балансовой) прибыли, но фактически

являются составляющими экономической прибыли. Это группа расходов

предприятия, не учитываемых в издержках обращения, но относимых на прибыль,

которая остается в распоряжении предприятия. Одним из факторов, снижающих

величину экономической прибыли, является изъятие средств у предприятия за

допущенные нарушения налогового законодательства. Разделив подсистему

взаимовлияющих факторов на отдельные элементы — показатели, можно выявить

степень влияния каждого из них на прибыль на основе применения методов и

приемов экономико-математического анализа. Сначала определяется степень

зависимости между каждым фактором и прибылью, а затем оценивается их

комплексное влияние.

Для выявления степени воздействия того или иного взаимовлияющего

фактора на величину прибыли можно применить метод комплексного анализа

экономической эффективности хозяйственной деятельности. При этом в

совокупность взаимовлияющих факторов включаются показатели, характеризующие

ресурсы, затраты и конечные результаты. Затраты возникают в ходе

целенаправленного потребления ресурсов. Можно сказать, что ресурсы

трансформируются через затраты в конечные результаты хозяйственной

деятельности.

При использовании метода комплексного анализа исходят из того, что рост

значения любого взаимовлияющего фактора должен вызвать адекватный рост

другого.

Развитие торгового предприятия возможно при следующих необходимых

условиях:

Тп > Тт > Ти > Тф > Тр

где Тп — темп роста прибыли;

Тт — темп роста товарооборота;

Ти — темп роста издержек обращения;

Тф — темп роста фондовооруженности работников;

Тр — темп роста численности работников.

Коэффициенты роста того или иного показателя исчисляются путем их

последовательного соотношения. Интенсивное развитие торгового предприятия

может характеризоваться не только ростом товарооборота и прибыли, но и

повышением производительности труда торговых работников, увеличением

капитала.

Результаты факторного анализа служат экономической основой подготовки и

принятия управленческих решений, направленных на выбор наиболее

рационального пути дальнейшего развития торгового предприятия. По отношению

валовой и чистой прибыли ко всем затратам, т.е. экономическим издержкам,

можно определить, насколько валовой доход покрывает расходы предприятия,

т.е. эффективность осуществления затрат.

Снижение издержек обращения в розничной торговле зависит от сокращения

затрат на оплату труда и связанных с ними отчислений на социальные нужды.

Стимулирование труда работников в зарубежной практике наряду с повышением

должностных окладов осуществляется через так называемую систему участия

работников в прибылях фирмы: работники приобретают акции фирмы по льготным

ценам, а затем получают по ним соответствующие дивиденды. Работник

участвует не только в получении прибыли, но и в распределении убытка фирмы,

который может возникнуть в связи с изменениями рыночной конъюнктуры,

снижением спроса населения, сокращением производства товаров и т.п.

Предполагается, что отдача от увеличения затрат на оплату труда должна

расти быстрее, чем размер его оплаты. Фирма распределяет ту или иную часть

прибыли не в форме наличных выплат, а в форме акций или переводит ее на

банковские счета работников. Средства, зачисленные на банковские счета

работников, образуют кредитный фонд, который фирма пускает в оборот, что в

определенной мере снижает потребность в заемных средствах, при этом

сокращаются затраты на выплату процентов по банковским кредитам.

Величина прибыли в торговле зависит от объемов спроса на товары и их

предложения. Трудности, возникающие при продаже товаров в виду снижения

спроса на них, могут привести к уменьшению как валового дохода от

реализации товаров, так и валовой прибыли. Регулятором соотношения спроса и

предложения на рынке выступают розничные цены. При низких ценах на товары

объем спроса на них больше, а при высоких — меньше, поскольку существуют

заменители этих товаров. По мере увеличения объема продаж норма прибыли

растет, затем рост ее замедляется и, наконец, она стабилизируется или

снижается, что зависит от группы товаров.

Различная степень покупательского спроса на те или иные товары

определяет дифференциацию объемов их продажи, что в свою очередь приводит к

коммерческому риску, проистекающему из-за сокращения жизненного цикла

товаров. Продолжительность пребывания товара на рынке сейчас значительно

сократилась в связи с постоянным обновлением потребительских свойств

изделий. В настоящее время из пяти выходящих на рынок новинок четыре вскоре

снимаются с производства, так как не находят спроса у потребителей.

Объектом налогообложения предприятия помимо прибыли являются расходы на

оплату труда работников, поэтому прибыль и численность работников -

взаимовлияющие факторы. Чем больше численность занятых, тем больше расходы

на оплату труда и соответственно больше налогов, исчисляемых от

фактического фонда оплаты труда, уплачивает предприятие. В конечном счете

это приводит к росту финансовых затрат (издержек обращения и расходов,

относимых на чистую прибыль) и к уменьшению прибыли (валовой и чистой).

2.5. Экономическое обоснование прибыли

Снижение издержек обращения в розничной торговле зависит от сокращения

затрат на оплату труда и связанных с ними отчислений на социальные нужды.

Стимулирование труда работников в зарубежной практике наряду с повышением

должностных окладов осуществляется через так называемую систему участия

работников в прибылях фирмы: работники приобретают акции фирмы по льготным

ценам, а затем получают по ним соответствующие дивиденды. Работник

участвует не только в получении прибыли, но и в распределении убытка фирмы,

который может возникнуть в связи с изменениями рыночной конъюнктуры,

снижением спроса населения, сокращением производства товаров и т.п.

Предполагается, что отдача от увеличения затрат на оплату труда должна

расти быстрее, чем размер его оплаты. Фирма распределяет ту или иную часть

прибыли не в форме наличных выплат, а в форме акций или переводит ее на

банковские счета работников. Средства, зачисленные на банковские счета

работников, образуют кредитный фонд, который фирма пускает в оборот, что в

определенной мере снижает потребность в заемных средствах, при этом

сокращаются затраты на выплату процентов по банковским кредитам.

Величина прибыли в торговле зависит от объемов спроса на товары и их

предложения. Трудности, возникающие при продаже товаров в виду снижения

спроса на них, могут привести к уменьшению как валового дохода от

реализации товаров, так и валовой прибыли. Регулятором соотношения спроса и

предложения на рынке выступают розничные цены. При низких ценах на товары

объем спроса на них больше, а при высоких — меньше, поскольку существуют

заменители этих товаров. По мере увеличения объема продаж норма прибыли

растет, затем рост ее замедляется и, наконец, она стабилизируется или

снижается, что зависит от группы товаров.

Различная степень покупательского спроса на те или иные товары

определяет дифференциацию объемов их продажи, что в свою очередь приводит к

коммерческому риску, проистекающему из-за сокращения жизненного цикла

товаров. Продолжительность пребывания товара на рынке сейчас значительно

сократилась в связи с постоянным обновлением потребительских свойств

изделий. В настоящее время из пяти выходящих на рынок новинок четыре вскоре

снимаются с производства, так как не находят спроса у потребителей.

Объектом налогообложения предприятия помимо прибыли являются расходы на

оплату труда работников, поэтому прибыль и численность работников —

взаимовлияющие факторы. Чем больше численность занятых, тем больше расходы

на оплату труда и соответственно больше налогов, исчисляемых от

фактического фонда оплаты труда, уплачивает предприятие. В конечном счете

это приводит к росту финансовых затрат (издержек обращения и расходов,

относимых на чистую прибыль) и к уменьшению прибыли (валовой и чистой).

Распределение прибыли основывается на соблюдении трех принципов:

обеспечение материальной заинтересованности работников в достижении

наивысших результатов при наименьших затратах; накопление собственного

капитала; выполнение обязательств перед государственным бюджетом. Под

распределением прибыли понимается порядок ее направления, определяемый

законодательством. В рыночной экономике значительная часть прибыли

изымается в форме налогов (38—45% валовой прибыли), которые государство

направляет на пополнение доходов бюджета.

Законом РФ "О налоге на прибыль предприятий и организаций"

предоставляется право предприятиям направлять часть валовой прибыли на

финансирование капитальных вложений производственного и социального

назначения, а также на погашение кредитов банков, полученных на эти цели.

Это позволяет уменьшить фактическую сумму налога на прибыль, исчисленную

без учета этой льготы, не более чем в 2 раза.

3. Заключительная часть

Существуют такие условия роста прибыли в торговле как: расширение

ассортимента товаров; внедрение инноваций коммерческого характера с целью

увеличения объемов продажи новых товаров, пользующихся повышенным спросом;

отсутствие страха перед коммерческим риском; разумное использование

средств, получаемых от экономии затрат. При этом необходимо выбрать

стратегию коммерческой деятельности: либо снижать цену товаров в

соответствии с уменьшением спроса на имеющиеся в наличии товары в расчете

на то, что это приведет к росту объема продажи и может увеличить прибыль,

либо не изменять цену, ориентируясь на сохранение стабильности умеренного

спроса. Выбрав первый вариант стратегии, можно, кроме того, достичь

ускорения оборачиваемости денежных средств (собственного оборотного

капитала). По второму варианту возможно замораживание собственного капитала

на какое-то время, в результате может возникнуть необходимость привлечения

заемного капитала, что потребует дополнительных финансовых затрат на уплату

процентов за предоставляемые кредиты, ссуды.

Фирмы, как правило, решают задачу максимизации прибыли на

долговременный период. Те из них, которые вплотную не занимаются

максимизацией прибыли, имеют мало шансов на выживание. Фирмы, выживающие в

конкурентных условиях, придают долговременной максимизации прибыли одно из

первостепенных значений.

Фирмы, обладающие значительным объемом собственного капитала, могут

получать дополнительный доход в виде процентов на собственный капитал. В

этом случае налогооблагаемая прибыль увеличивается на сумму полученных

процентных выплат на собственный капитал, что отражается в отчете по

прибыли, В зарубежной практике применяется термин "издержки утраченных

возможностей", "упущенная (недополученная) прибыль (выгоды)". Под

издержками утраченных возможностей понимаются издержки и потери дохода,

которые возникают за счет отдачи предпочтения при наличии выбора одному из

способов осуществления хозяйственных операций при отказе от другого

возможного способа". В учебной литературе по рыночной экономике и

предпринимательству они называются неявными издержками. В совокупности с

явными издержками, которые отражаются в бухгалтерском учете, они образуют

экономические издержки. Соответственно издержкам и прибыль называют

бухгалтерской и экономической.

Список используемой литературы

1. Аванесов Ю.А. и др. «Экономика предприятия торговли и сферы услуг».-

М.: ВУЗ-Маркетинг, 1996 год.

2. Гребнев Г.А. и др. «Экономика торгового предприятия».- М.: «Экономика»,

1996 год.

3. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. «Финансы предприятий».- М.: ИНФРА – М, 1997

год.

4. Баканов М.И., Шеремет А.Д. «Теория экономического анализа».- М.: Финансы

и статистика, 1995 год.

5. Бланк А.И. «Торговый менеджмент».- г. Киев.: «УФИМБ», 1997 год.

Страницы: 1, 2