Учетная политика ОАО "Сахарный завод "Жердевский"

Бухгалтерская финансовая отчетность предоставляет многочисленные возможности для различных видов анализа. В ходе практики был проведен расчет основных показателей деятельности предприятия.

Структура активов организации на последний день анализируемого периода (31.12.2008 г.) характеризуется таким соотношением: 61,3% внеоборотных активов и 38,7% текущих активов. Активы организации за 2008 г. существенно увеличились (на 121,6%). Хотя имело место значительное увеличение активов, собственный капитал уменьшился на 6%, что негативно характеризует динамику изменения имущественного положения организации.

Рост величины активов организации связан, главным образом, с ростом следующих позиций актива баланса (в скобках указана доля изменения данной статьи в общей сумме всех положительно изменившихся статей):

Незавершенное строительство - 185417 тыс. руб. (45,1%)

Запасы - 101124 тыс. руб. (24,6%)

Основные средства - 77720 тыс. руб. (18,9%)

Одновременно, в пассиве баланса наибольший прирост наблюдается по строкам:

Займы и кредиты - 158778 тыс. руб. (37,5%)

Кредиторская задолженность: прочие кредиторы - 108205 тыс. руб. (25,6%)

Займы и кредиты - 106609 тыс. руб. (25,2%)

Кредиторская задолженность: поставщики и подрядчики - 48536 тыс. руб. (11,5%)

Чистые активы организации на конец 2008 г. намного (в 19,2 раза) превышают уставный капитал. Такое соотношение положительно характеризует финансовое положение ОАО Сахарный завод "Жердевский", полностью удовлетворяя требованиям нормативных актов к величине чистых активов организации. При этом следует отметить снижение чистых активов на 6% за анализируемый период. Несмотря на нормальную относительно уставного капитала величину чистых активов, их дальнейшее снижение может привести к ухудшению данного соотношения.

Как видно из "Отчета о прибылях и убытках", за анализируемый период организация получила прибыль от продаж в размере 31858 тыс. руб., что составило 2,4% от выручки. По сравнению с аналогичным периодом прошлого года прибыль выросла на 13230 тыс. руб., или на 71%.

По сравнению с прошлым периодом в текущем выросла как выручка от продаж, так и расходы по обычным видам деятельности (на 440290 и 427060 тыс. руб. соответственно).

Изучая расходы по обычным видам деятельности, следуем отметить, что организация как и в прошлом году учитывала общехозяйственные (управленческие) расходы в качестве условно-постоянных, относя их по итогам отчетного периода на реализованные товары (работы, услуги).

Убыток от прочих операций в течение анализируемого периода составил 34325 тыс. руб., что на 25053 тыс. руб. (в 3,7 раза) больше, чем убыток за аналогичный период прошлого года. При этом величина убытка от прочих операций составляет 107,7% от абсолютной величины прибыли от продаж за анализируемый период.

В 2008 г. организация не погашала убыток прошлых лет. Поэтому данные по строке "Чистая прибыль (убыток) отчетного периода" формы №2 равны изменению показателя "Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)" формы №1 и составляют 3898 тыс. руб.

С критической стороны финансовое положение и результаты деятельности организации характеризуют следующие показатели:

неудовлетворительная структура баланса с точки зрения платежеспособности (коэффициенты текущей ликвидности и обеспеченности собственными средствами меньше нормы);

критическое финансовое положение по величине собственных оборотных средств;

высокая зависимость организации от заемного капитала;

активы ОАО Сахарный завод "Жердевский" не покрывают соответствующие им по сроку погашения обязательства;

коэффициент текущей (общей) ликвидности значительно ниже общепринятого значения;

коэффициент абсолютной ликвидности существенно ниже нормативного значения;

убыток от финансово-хозяйственной деятельности составил -3898 тыс. руб.;

Анализ выявил следующие показатели, имеющие исключительно хорошие значения:

за отчетный период получена прибыль от продаж (31858 тыс. руб.), причем наблюдалась положительная динамика по сравнению с прошлым периодом (+13230 тыс. руб.);

положительная динамика рентабельности продаж

Положительно финансовое положение организации характеризует следующий показатель - чистые активы превышают уставный капитал, однако за анализируемый период наблюдалось снижение величины чистых активов.

Показателем, негативно характеризующим финансовое положение ОАО Сахарный завод "Жердевский", является следующий - отрицательная динамика изменения собственного капитала организации ОАО Сахарный завод "Жердевский" при том что, активы организации существенно увеличились (на 121,6%).

Таким образом, в результате анализа было выявлено крайне нестабильное положение предприятия. В данном случае целесообразно прогнозирование возможного банкротства.

Одним из показателей вероятности скорого банкротства организации является Z-счет Альтмана, который рассчитывается по следующей формуле, и был рассчитан в ходе прохождения практики:

Z-счет = 1,2К1 + 1,4К2 + 3,3К3 + 0,6К4 + К5 (см. табл. 1):

Таблица 1 - Коэффициенты для расчета Z-счета Альтмана

Предполагаемая вероятность банкротства в зависимости от значения Z счета Альтмана составляет: 1,8 и менее - очень высокая; от 1,81 до 2,7 - высокая; от 2,71 до 2,9 - существует возможность; от 3,0 и выше - очень низкая.

По результатам расчетов на базе данных отчетности ОАО Сахарный завод "Жердевский" значение Z-счета по итогам декабря 2008 г. составило 2,47. Это говорит о том, что существует высокая вероятность банкротства ОАО Сахарный завод "Жердевский". В тоже время, необходимо отметить серьезные недостатки применения Z-счета Альтмана в условиях российской экономики, не позволяющие безоговорочно доверять полученным на его основе выводам.

Таким образом, положение предприятия в 2008 можно назвать опасным в условиях наступившего кризиса как российской, так и мировой экономики.

4.2 Анализ полугодовой отчетности за 2009 год

Отчетность по итогам шести месяцев считается промежуточной. Она имеет сокращенный состав - в нее включаются только бухгалтерский баланс (форма 1) и Отчет о прибылях и убытках (форма 2, см. Приложение C), таким образом полугодовая отчетность как минимум дает информацию об имущественном положении фирмы на 1 января и 1 июля текущего года, а также информацию о результатах ее деятельности за шесть месяцев текущего года и шесть первых месяцев предшествующего.

Так как состав отчетности за шесть месяцев ограничен, сокращаются и возможности анализа. Вертикальный анализ позволяет обобщить информацию о структуре активов, обязательств, капитала, доходов и расходов организации. С этой точки зрения промежуточная отчетность предоставляет столько же возможностей, сколько и итоговая [13].

В ходе прохождения практики были рассчитаны основные показатели финансового состояния предприятия.

Рассчитав доли каждой статьи формы 1 в валюте баланса (общей сумме активов или пассивов - стр. 300 и 700), можно сказать, что на начало отчетного периода внеоборотные активы составляли 61,3%, оборотные активы - 38,7%. В конце отчетного периода структура значительно изменилась: внеоборотные активы составили 32,2%, оборотные - 67,8%. Это связано в первую очередь с увеличением валюты баланса на 991 448 тыс. р., основная часть этого увеличения пришлась статью оборотных активов «Краткосрочная дебиторская задолженность», изменение которой составило 889 418 тыс. р., что в свою очередь обусловлено сезонностью производства. Структура пассива также претерпела значительные изменения. На начало 2009 года собственный капитал и резервы составляли 10,4% валюты баланса, долгосрочные обязательства - 30,4%, краткосрочные обязательства - 59,2%. На конец периода показатели составили соответственно 0,4%, 26,0% и 73,6%. Это связано в основном с увеличением величины непокрытого убытка на 71 257 тыс. р. и суммы краткосрочных кредитов и займов на 815 876 тыс. р., что также можно рассматривать как сезонное явление.

При анализе формы 2 - отчет о прибылях и убытках - были рассчитаны доли каждой ее статьи в показателе выручки (стр. 010). Себестоимость в отчетном периоде превысила показатель выручки (нетто) на 2,5%, что составило 11 418 тыс. р. Общая сумма убытка составила 71 257 тыс. р. В аналогичном периоде предыдущего года себестоимость превысила выручку на 7,1%, что составило 16 657 тыс. р., а общая сумма убытка составляла 36 173, что на 35 084 тыс. р. меньше, чем в отчетном периоде. Такая отрицательная динамика объясняется увеличением коммерческих расходов на 3 204 тыс. р., увеличению суммы процентов к уплате на 41 626 тыс. р., прочих расходов на 13 593 тыс. р., что в целом объясняется кризисными явлениями в российской экономике.

Так как бухгалтерский баланс содержит сведения о составе активов предприятия и источниках их формирования, полезно сопоставить абсолютные величины по его разделам. При этом было определено, что на конец периода 460 045 тыс. р. внеоборотных и оборотных активов (разделы I и II) покрывается за счет собственных средств и долгосрочных заимствований (разделы III и IV), что составляет 26,4% всех активов. Остальные 73,6 % ресурсов финансируются за счет краткосрочных обязательств.

Признаком финансового благополучия предприятия считается соблюдение следующих балансовых пропорций:

наиболее ликвидные активы (к ним можно отнести денежные средства и краткосрочные финансовые вложения) должны покрывать наиболее срочные обязательства (кредиторскую задолженность) или превышать их. Кредиторская задолженность ОАО «Сахарный завод «Жердевский» на конец периода превышает сумму ликвидных активов на 282 667 тыс. р.

быстро реализуемые активы (обычно к ним относятся дебиторская задолженность, депозиты) должны покрывать краткосрочные пассивы (кредиты и займы, срок погашения которых скоро наступит). Для данного предприятия сумма кредиторская задолженность полностью покрыта.

медленно реализуемые активы (например, запасы) должны покрывать долгосрочные пассивы (кредиты и займы, срок погашения которых наступит не скоро). На конец анализируемого периода превышение долгосрочных пассивов предприятия составило 114066 тыс. р.

трудно реализуемые активы (обычно к ним относят земельные участки, здания, оборудование) должны быть покрыты постоянными пассивами (собственными средствами) и не превышать их. Сумма непокрытия на конец отчетного периода составила 163 769 тыс. р.

В основе этих сопоставлений лежит группировка активов предприятия по степени ликвидности - их способности оперативно обращаться в денежные средства и служить средством погашения обязательств. В общем случае бухгалтерский баланс предоставляет ограниченные возможности для такой группировки, так как многие статьи в нем представляются свернуто. Но на основании имеющихся данных можно сделать вывод о шатком и нестабильном положении предприятия на данный момент.

В развитие вертикального анализа были определены следующие коэффициенты ликвидности:

коэффициент общей (текущей) ликвидности - отношение суммы оборотных активов (стр. 290 формы 1) к краткосрочным обязательствам (стр. 690 формы 1) - рекомендуемое значение от 1 до 2-3. Если этот показатель меньше единицы, оборотных активов недостаточно для покрытия краткосрочных обязательств. Если же он превышает 3, это может свидетельствовать о нерациональном использовании ресурсов. На конец отчетного периода этот коэффициент для предприятия равен 0,92, что говорит о недостаточном количестве ресурсов. Это может объясняться сезонностью производства сахара из сахарной свеклы.

коэффициент абсолютной ликвидности - отношение денежных средств (стр. 260 формы 1) к краткосрочным обязательствам (стр. 690 формы 1). Рекомендуемое значение - 0,2-0,25. У российских предприятий он обычно равен 0,05-0,1. Для «ОАО Сахарный завод «Жердевский» этот коэффициент равен 0,01.

К этой группе коэффициентов обычно относят и значение чистого оборотного капитала. Этот показатель рассчитывается как разность между оборотными активами и краткосрочными обязательствами. Чистый оборотный капитал является резервом для развития компании, его оптимальная величина зависит от конкретных условий деятельности. Желательно, чтобы она была положительной, но в данном случае эта величина составляет -100 714 тыс. р.

Коэффициент финансовой зависимости (отношение заемного капитала к собственному) относится к коэффициентам платежеспособности и желательно должен быть меньше единицы. Для данного предприятия он значительно составляет 252, что говорит о чрезмерном использовании заемного капитала и как следствие о риске банкротства для предприятия.

Горизонтальный анализ отчетности призван выявить динамику изменения отчетных показателей с течением времени. Для полугодовой отчетности такую возможность наиболее полно представляет форма 2.

В Отчете о прибылях и убытках можно признать положительной тенденцией как рост абсолютных показателей доходов и прибылей, так и сокращение доли себестоимости в выручке. Для данного предприятия показатель чистого убытка в отчетном периоде составил 71 257 тыс. р., что на 35 084 тыс. руб. больше, чем в предыдущем. Это частично можно объяснить кризисными явлениями экономики, которые привели к увеличению себестоимости проданных товаров и услуг, увеличению коммерческих и управленческих расходов и т.д.

В ходе прохождения практики были проанализированы коэффициенты рентабельности активов, рентабельности продаж, рентабельности собственного капитала. Так как в числителе формул всех этих коэффициентов стоит чистая прибыль, которая в отчетном и предыдущем периоде отрицательная, то и все коэффициенты будут отрицательны. Это говорит о нерентабельности работы предприятия в отчетном периоде и необходимости принятия мер для стабилизации ситуации. Но в то же время нужно помнить о том, что полугодовая отчетность дает не полное представление о деятельности организации, и наиболее приближенные к реальности выводы следует делать только по завершению отчетного года.

Заключение

В ходе прохождения практике для реализации поставленных задач была изучена история ОАО «Сахарный завод «Жердевский», цели и задачи, которые преследует данное предприятие, его характеристика и характеристика выпускаемой продукции в современных условиях.

В рамках этого была изучена был изучен устав акционерного общества, собрана общая информация о производственном процессе на предприятии, внедрении нового оборудования и достижениях завода, численность и квалификация рабочих и служащих, показатели производства, ассортимент продукции, организация производственно-сбытовой деятельности, контакты с поставщиками и покупателями, инфраструктура завода, обеспечивающая надлежащее удобство и скорость работ. Кратко был рассмотрен технологический процесс получения сахара из сахарной свеклы и сахара-сырца, получение побочных продуктов производства - жома, патоки, мелассы.

Была рассмотрена организационная структура управления, особенности линейно-функциональной структуры, место каждого участка в системе управления, ответственность руководящих лиц. Было рассмотрено сообщение между отделами в виде документооборота, должностные инструкции отдельных лиц и положения о структурных подразделениях.

Особое внимание в ходе прохождения практики уделялось работе бухгалтерии. Было рассмотрено положение о бухгалтерии как отдельного структурного подразделения, были выявлены его цели и задачи, функции, права и обязанности, штат и структура организации бухгалтерии, сделан вывод о том, что линейная структура бухгалтерии отвечает условиям хозяйствования данного субъекта. Была подробно изучена должностная инструкция главного бухгалтера как лица, ответственного за управление. Была рассмотрена форма бухгалтерского учета - автоматизированная, которую использует предприятие, ее достоинства и недостатки. Была изучена учетная политика предприятия и приложения к ней на текущий год в контексте изменений законодательства об учетной политике, проведен сравнительный анализ учетной политики за последние 3 года, причины выявленных изменений были проанализированы на предмет соответствия текущему законодательству.

Была рассмотрена организация документооборота и роль бухгалтерии в данном процессе, сделан вывод о том, что принятый график документооборота обеспечивает полноту отражения в бухгалтерском учете всех фактов хозяйственной деятельности, способствует выявлению скрытых резервов. В ходе прохождения практики были применены практические навыки в заполнении первичных документов, частично исполнялись функции кассира-операциониста, а также наблюдалась работа бухгалтеров различных участков.

В ходе работ была изучена номенклатура организационно-исполнительной документации. В качестве организационного документа подробно были изучены Правила внутреннего распорядка, осуществлена проверка данного документа на соответствие трудовому законодательству.

В ходе прохождения практики была изучена отчетность ОАО «Сахарный завод «Жердевский за 1,5 года, полнота и правильность заполнения в соответствии с текущим законодательством. Были рассчитаны основные показатели анализа для выявления текущего состояния предприятия. Были выявлены неудовлетворительные показатели деятельности предприятия и проведен анализ возможного банкротства, который показал достаточно высокие риски.

В целом можно сказать, что в ходе ознакомительной практики были получены основные сведения о деятельности предприятия пищевой промышленности, его структуре. Были получены ценные сведения о работе бухгалтерии как структурного подразделения. Была осознана ответственность руководящих лиц и важность благоприятного психологического климата для успешного достижения поставленных целей. Были приобретены ценные необходимые практические навыки. Были закреплены, углублены, дополнены теоретические знания, полученные при изучении учебных дисциплин, полученные знания были применены практически при прохождении практики, приобретен опыт учетной и аналитической работы.

Список использованных источников

1 Алексеева, А.И. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебное пособие [Текст]/ А.И.Алексеева, Ю.В.Васильев, А.В., Малеева, Л.И. Ушвицкий // М.: Финансы и статистика, 2006. - 672 с.

2 Волошин, Д.А. Совершенствование и развитие системы
управленческого учета на предприятии [Текст]/ Д.А. Волошин // «Экономический анализ. Теория и практика», №22, ноябрь 2007 г. // Справочно-правовая система «Гарант»

3 Гражданский кодекс Российской Федерации [Текст] // Справочно-правовая система «Гарант»

4 Климова, М.А. Документы и документооборот в бухгалтерском учете [Текст]/ М. А. Климова// Справочно-правовая система «Гарант»

5 Литвинов, Н. О чем поведает баланс. Финансовый анализ годовой отчетности [Текст]/ Н. Литвинов // "Двойная запись", № 3, март 2005 г. // Справочно-правовая система «Гарант»

6 Налоговый кодекс Российской Федерации (ч. 1, 2) [Текст]// Справочно-правовая система «Гарант»

7 Поленова, С.П. Формы бухгалтерского учета в Российских организациях [Текст]/ С.П. Поленова // "Бухгалтер и закон", № 9, сентябрь 2008 г. // Справочно-правовая система «Гарант»

8 Положение по бухгалтерскому учету "Учет нематериальных активов" (ПБУ 14/2007) // Справочно-правовая система «Гарант»

9 Положение по бухгалтерскому учету "Учет расчетов по налогу на прибыль"
(ПБУ 18/02) // Справочно-правовая система «Гарант»

10 Положение по бухгалтерскому учету "Учетная политика организации"
(ПБУ 1/2008) // Справочно-правовая система «Гарант»

11 Приказ Минфина РФ от 13 июня 1995 г. № 49 "Об утверждении методических указаний по инвентаризации имущества и финансовых обязательств"// Справочно-правовая система «Гарант»

12 Пятов, М.Л. Возможности анализа бухгалтерской отчетности [Текст]/ М.Л. Пятов// "БУХ.1С", № 9, сентябрь 2006 г. // Справочно-правовая система «Гарант»

13 Ржаницына, В. Анализ полугодовой отчетности [Текст]/ В. Ржаницына // Консультант, № 15, август 2005 г. // Справочно-правовая система «Гарант»

14 Самойлов, В.М. Методические указание к прохождению учебно-производственных практик [Текст]/ В.М. Самойлов, М.С. Кузьмина, Т.А. Трунова, Ю.А. Сорокин// Воронеж. гос. технол. акад.;. Воронеж - 2005. - 16 с.

15 Толмачев, И.А. Расчеты наличными [Текст]/ И. А. Толмачев // ГроссМедиа: РОСБУХ", 2009 г. // Справочно-правовая система «Гарант»

16 Трудовой кодекс Российской Федерации [Текст]// Справочно-правовая система «Гарант»

17 Федеральный закон от 21 ноября 1996 г. № 129-ФЗ
"О бухгалтерском учете"// Справочно-правовая система «Гарант»

18 Филина, Ф.Н. Новое ПБУ 1/2008: учетная политика организаций [Текст] Ф.Н. Филина // "ГроссМедиа: РОСБУХ", 2009 г. // Справочно-правовая система «Гарант»

19 Чернов, В.А. Управленческий учет и анализ коммерческой деятельности [Текст]/ В.А. Чернов// М.: Финансы и статистика - 2001. - 320 с.

Страницы: 1, 2, 3