Курсовая: ДКБ Банковская Система Республики Казахстан

низкой процентной ставки и потери капитала исчислялись колоссальной суммой.

Начавшийся в 1992 г. в республике кризис неплатежей оказывал пагубное влияние

на финансовое положение предприятий и на экономику в целом. Многие

предприятия вынуждены были резко снизить производство продукции, некоторые

вообще остановить производство. Применялись в расчетах бартер,

предварительная оплата за товары и услуги.

На 1 января 1991 г, неоплаченные в срок расчетные документы составили 5 млн.

тенге, а на 1 января 1992 г. - 11,2 млн. тенге, а на июнь 1992 г. - 384 млн.

тенге, или 12,3% валового национального продукта (ВНП), или 84,1% общей суммы

полученных банковских кредитов. За 1993 г. просроченные платежи возросли с

91,5 млн. тенге до 5,5 млрд. тенге, или в 60 раз. Просроченная задолженность

по ссудам банкой возросла с 12,6 млн. тенге до 1,7 млрд. тенге, или в 135

раз.

Такое явление объясняется рядом причин и в первую очередь неэффективностью

системы платежей, а также проблемами кредитного рынка. Особенно они

проявились, когда Национальный банк в начале 1992 г. начал ограничивать

выдачу кредитов предприятиям. Последние не могли получить оплату за

отгруженные товары с других предприятий, платежи задерживались на полгода и

больше. Под угрозой оказались все предприятия, как здоровые,

платежеспособные, так и неплатежеспособные.

Проблемы кредитного рынка обнаружились, когда была ликвидирована прежняя

система безналичных расчетов и кредитование под расчетные документы.

Предприятия отгружали свою продукцию согласно плану и договорам поставок

покупателю, не проверяя его платежеспособности. Если у покупателя не было

средств на счете, ему автоматически банк предоставлял кредит, риск неплатежа

был ранен нулю. После отметил этой системы, (банк не стал выдавать кредиты

предприятиям, если они некредитоспособные) разразился кризис неплатежей;

задержки с оплатой или неспособность ряда предприятий произвести оплату за

товары и услуги вызвали цепную реакцию неплатежей.

К тому же задержки платежей были связаны с устаревшим инструментарием и

отсталой технической оснащенностью банков (устаревшие сети ЭВМ и их

программное обеспечение).

Чтобы преодолеть кризис неплатежей между предприятиями, правительство

осуществило три мероприятия. Во-первых, рефинансировало задолженность

эффективных или жизнеспособных предприятий другим предприятиям с целью

снизить объем задолженности жизнеспособных предприятий. Национальный банк

предоставил через бывшие специализированные банки кредиты на рефинансирование

на сумму 245,6 млн. тенге. Во-вторых, правительство ввело новые платежные

инструменты. Государственным предприятиям было поручено использовать

платежные инструменты, требующие предварительной оплаты по платежным

поручениям или чекам. В-третьих, бывшие союзные республики пришли к

соглашению учредить межреспубликанский расчетный банк. В конце 1992 г.

Казахстан и Россия подписали двухстороннее соглашение о взаимном зачете

задолженности предприятий двух стран, которая составляла 80 млн. тенге на

конец 1992 г.

Эти меры не смогли преодолеть кризиса неплатежей, так как ряд важных вопросов

остался нерешенным. Не покончено с неэффективностью платежной системы и

кредитного рынка, что вызвало взаимную задолженность предприятий, например,

задержки с оплатой и отсутствие у предприятий финансовой дисциплины. Кризис

неплатежей повторился в конце 1992 г., тогда правительство вынуждено было

выделить еще 600 млн. тенге на погашение задолженности, 800 млн. тенге на

пополнение оборотного капитала государственных предприятий в 1 квартале 1993

г. по льготной процентной ставке (25% годовых).

В связи с введением в ноябре 1993 г. национальной валюты на Национальный банк

легла полная ответственность за функционирование денежно-кредитной сферы,

введение классических принципов его взаимоотношений с бюджетом и банками,

укрепление системы регулирования деятельности банков.

С момента введения национальной валюты вплоть до 1995 г. Национальный банк,

не имевший традиций и опыта в части выполнения функций Центрального банка,

разработки и принятия нормативных документов, регламентирующих деятельность

системы, нарабатывал опыт проведения самостоятельной денежно-кредитной

политики. Этот период был также периодом адаптации национальной валюты к

действию инструментов денежной кредитной политики и факторов, обусловленных

политикой либерализации цен. Одновременно разрабатывалась первая Программа

реформирования банковской системы в Казахстане на 1995 г., которая была

утверждена постановлением Президента Республики Казахстан 15 февраля 1995 г.

Программа реформирования банковской системы Казахстана на 1995 г.

Предполагалось, что при условии успешной реализации Программы до конца 1995

г. удалось бы:

Нацбанку в основном завершить внедрение и использовать весь набор

инструментов денежно-кредитного и валютного регулирования, характерный для

классических центральных бантов, что позволит проводить эффективную денежно-

кредитную политику и более полно выполнять основные задачи, определенные для

Нацбанка действующим законодательством;

за счет правильного применения экономических стимулов и совершенствования

нормативного регулирования и усиления контроля со стороны Нацбанка

осуществить качественное улучшение деятельности всех коммерческих банков с

повышением уровня их капитализации и формированием группы (порядка 10-15)

банкой, приближающихся к международным стандартам;

путем развития и углубления межбанковского денежного, кредитного и валютного

рынков достичь состояния, когда формирующиеся на них процентные ставки и

обменные курсы станут определяющими, а Нацбанк будет на них влиять только с

помощью своих инструментов прямого и косвенного регулирования;

отказаться от прямого кредитования Нацбанком дефицита республиканского

бюджета, перейдя к неинфляцнонным способам его финансирования на внутреннем и

внешнем финансовых рынках;

достичь качественно нового уровня функционирования так называемой

промежуточной платежной системы в части безопасности, своевременности и

эффективности осуществления платежей между хозяйствующими субъектами и

развернуть создание долгосрочной национальной платежной системы;

заложить основы системы неинфляционного кредитования средне- и долгосрочных

инвестиционных проектов.

Несмотря на амбициозность Программы, с учетом фактического состояния дел ее

удалось в основном реализовать.

Прежде всего, получили дальнейшее развитие методы и инструменты денежно-

кредитного регулирования.

Механизм рефинансирования банков претерпел существенные изменения.

Предоставление директивных кредитор прекращено уже с февраля 1995 г.

Сокращены объем и сроки предоставляемых кредитов за счет централизованных

источников, функция кредитования экономики в основном перешла от

Национального банка на банки второго уровня, призванные обеспечить

кредитование экономики за счет привлекаемых для этого сбережений населения,

свободных средств хозяйствующих субъектов и привлекаемых ими самостоятельно

внешних займов. Национальный банк во все большей степени переключался на

характерный для центральных банков функции: кредитование банков второго

уровня преимущественно в целях поддержания их ликвидности, кредитование

Правительства, и в целом денежно-кредитное и валютное регулирование.

В первой половине 1995 г. основная масса кредитов Национального банка банкам

второю уровня предоставлялась через аукционы ресурсов сроком до 3 мес., а во

второй половине года центр тяжести операций стал переходить на вторичный

рынок государственных ценных бумаг. Получил развитие рынок межбанковских

кредитов. С сентября внедрена система ломбардного кредитования. В целях

ограничения роста базовых денег в отдельных периоды года Нацбанком

проводилась стерилизация приростов денежной массы путем выпуска в обращение

ценных бумаг (нот) Нацбанка.

В 1995 г. Национальным банком поддерживалось позитивное реальное значение

ставки рефинансирования. По мере снижения темпов инфляции она понижалась, и,

наоборот, рост инфляции вынуждал пересматривать ее в сторону увеличения.

Учитывая, что темпы инфляции снизились с 8,9% в январе 1995 г. до 2,4% в

сентябре, ставка рефинансирования постепенно снижалась: с 210 до 45%. Рост

инфляции в последующих месяцах (до 4,4% в месяц) вынудил Нацбанк повысить

ставку рефинансирования с 20 ноября, до 52,5%. Соответствующим образом эти

изменения отразились и на процент ной политике банков второго уровня.

Исходя из необходимости поддержания объема денежной массы в оптимальных

размерах, регулирования ликвидности банков уровень обязательных резервов с

марта 1995 г. составил 20% от депозитных обязательств в тенге и иностранной

валюте. Нацбанк сохранил принцип платности за резервы банков, перешедших на

альтернативный порядок резервирования, размер платы поддерживался на уровне

25% от ставки рефинансирования.

В 1995 г. Национальный банк обеспечил широкое развитие рынка государственных

ценных бумаг, начаты операции на открытом рынке.

При этом было обеспечено функционирование как первичного, так и вторичного

рынков. В результате объем казначейских векселей со сроком обращения 3 мес.

на конец 1995 г. составил 4,1 млрд. тенге и сроком 6 мес. - 0,8 млрд. тенге.

Объем операций на вторичном рынке за год составил 11,4 млрд. тенге, в том

числе операции открытого рынка - порядка 2,2 млрд. тенге.

Политика валютного курса, проводимая Нацбанком, была направлена на

сглаживание динамики обменного курса тенге, вызываемого кратковременными

изменениями рыночной ситуации. Интервенции Нацбанка на Казахстанской

межбанковской валютно-фондовой бирже за 1995 г. в форме покупок долларов США

практически совпали с интервенциями в форме продажи.

Учитывая позитивные тенденций в создании ликвидного рынка, Нацбанк во второй

половине 1995 г. счел возможным снизить требование обязательной продажи

предприятиями выручки от экспорта в инвалюте на внутреннем валютном рынке до

30%, а затем вообще отменить ее. К концу года получил развитие внебиржевой

валютный рынок и объем операций на нем превысил биржевой.

В 1995 г. осуществлена значительная работа по управлению золотовалютными

резервами. В апреле 1995 г. правлением Нацбанка утверждена Концепция

управления золотовалютными резервами.

В целях увеличения золотовалютных резервов Нацбанк проводил такие операции,

как размещение валюты в депозиты и драгоценные металлы, покупка и продажа

валюты и драгметаллов. Проводились операции с государственными ценными

бумагами различных стран.

Активизирована работа, связанная с прохождением аттестации и получением

торговой марки (клейма) на Лондонском рынке драгоценных металлов. 14 марта

1995 г. зарегистрирован товарный знак казахстанского серебра. Проводилась

такая работа и по золоту.

В результате проведения такой денежно-кредитной политики параметры,

заложенные в монетарной программе на 1995 г., в основном были выполнены. Это

позволило снизить среднемесячные темпы инфляции с 24,1% в 1994 г. до 4,8% в

1995 г. и стабилизировать курс тенге по отношению к иностранным валютам.

Проводимая Нацбанком денежно-кредитная политика создала благоприятные условия

для стабилизации всей экономики. Темпы падения валового внутреннего продукта

снизились до 9% (в 1994 г. - 23,7%). В ряде отраслей экономики по сравнению с

1994 г. достигнут рост производства. Определились тенденции к улучшению

сальдо торгового баланса.

В 1995 г. продолжало укрепляться взаимодействие Нацбанка и Минфина в деле

макроэкономической стабилизации и координации денежно-кредитной и налогово-

бюджетной политики в целях оздоровления экономики страны. В итоге улучшена

практика взаимоотношений с Минфином, упорядочены финансовые отношения,

успешно выполняются функции агента Минфина по проведению аукционов

государственных казначейских обязательств, проведена подготовительная работа

по передаче кассового обслуживания бюджетов из Нацбанка в казначейство

Министерства финансов.

Проделана серьезная работа по реформе системы бухгалтерского учета банковской

системы, представляющая собой комплекс мероприятий, позволяющих внедрить в

практическую деятельность общепринятые международные принципы и стандарты,

отвечающие требованиям экономики.

Нацбанком внедрены в практику новый план счетов, консолидированный баланс и

нормативные документы по главной и вспомогательной бухгалтерии, а также

необходимая бухгалтерская и статистическая отчетность в системе Центрального

банка. Завершена разработка программного обеспечения для автоматизированной

обработки указанных видов работ.

В 1995 г. проводилась работа по подготовке документов, обеспечивающих

развитие методологической базы банковского надзора: по формированию

специальных резервов на покрытие безнадежных и сомнительных долгов, по

консервации банков, новому порядку открытия банков, лицензированию банковских

операций, изменению действующего порядка ликвидации банков и ведения банками

открытой валютной позиции.

В 1995 г. произошли существенные изменения в системе банков второго уровня.

Продолжался процесс ликвидации или слияния банков. Этому способствовало

усиление требований со стороны Нацбанка к капитализации и ликвидности банков

второго уровня. В результате количество банков за год сократилось с 191 до

130. Существенно изменилась и их структура. Был создан межгосударственный

банк, увеличилось число иностранных (с 4 до 6) и совместных (с 6 до 7)

банков.

Значительные изменения произошли в формировании уставных фондов банков. Если

на начало года уставные фонды менее 5млн. тенге имели 60% банков, то на

начало 1996 г. их оставалось менее 35%. При этом удельный вес банков, имеющих

уставные фонды от 80 млн. тенге и выше, увеличился с 11 до 30%.

Нацбанком совместно с Правительством проведена, серьезная работа по

преобразованию и дальнейшему развитию бывших отраслевых специализированных

банков. Завершена санация Агропромбанка.

В 1995 г. продолжалось формирование функционально специализированных

государственных банков. Был создан и начал работу Реабилитационный банк.

Особенностью развития кредитного рынка страны в 1995 г. является дальнейшее

совершенствование кредитных аукционов. Как и следовало ожидать, роль

кредитных аукционов значительно снизилась. Повысилась роль межбанковского

денежного рынка.

В1995 г. положено начало развитию рынка драгоценных металлов. Указом

Президента Республики Казахстан, имеющим силу Закона, "О государственном

регулировании отношений, связанных с драгоценными металлами и драгоценными

камнями" от 20 июля 1995 г. N 9372 было разрешено перейти от системы

обязательной продажи всех производимых в стране драгметаллов к свободной их

продаже. Казахстан первым из всех республик бывшего СССР предпринял шаги по

либерализации рынка драгоценных металлов. Семь банков получили временные

лицензии на проведение операций с драгметаллами. В декабре 1995 г. прошли

первые торги.

В целях проведения единой политики при построении эффективной платежной

системы, отвечающей международным стандартам, основывающейся на адекватном

законодательстве и современной технической базе, в 1995 г. заключено

Соглашение "О сотрудничестве в области построения Национальной платежной

системы Республики Казахстан и создании Национального Платежного Совета

(НПС)". Основными направлениями деятельности HПC являются участие в

разработке проекта Национальной платежной системы, отвечающей многосторонним

интересам ее участников, разработка методических рекомендаций, направленных

на стабилизацию работы банков второго уровня и улучшение качества

обслуживания клиентов, переход на единые межгосударственные стандарты с

выходом на международные банковские системы, решение различных проблем,

связанных с безопасностью системы, техническим и программным обеспечением,

услугами и обучением специалистов банков-участников Национальной платежной

системы.

Для эффективного использования средств банков второго уровня, а также

повышения их ликвидности при Национальном банке Республики Казахстан были

созданы Алматинская клиринговая палата, а также клиринговые палаты при

Павлодарском, Кокшетауском, Восточно-Казахстанском облуправлениях Нацбанка.

Для повышения эффективности использования в Республике Казахстан платежных

инструментов в 1995 г. были подготовлены и утверждены правлением

Национального банка следующие нормативные документы: "Временное положение о

вексельной системе расчетов в Республике Казахстан", "Временное положение о

банковских сервисных бюро", "Временный порядок расчетов в иностранной валюте

с использованием дебетных и кредитных карточек на территории Республики

Казахстан". Также проводилась работа по внедрению ранее утвержденных

нормативных актов: "Положение о расчетах чеками в Республике Казахстан",

"Положение о клиринговой палате Национального банка Республики Казахстан для

проведения клиринга чеков", "Положение о межбанковском клиринге в Республике

Казахстан", "Положение о проведении операций по выдаче/возврату онкольных

ссуд на организованных рынках".

Предусмотренные Программой меры по правовому обеспечению реформы и

функционированию банковской системы были практически полностью выполнены.

Так, вышли Указы Президента Республики Казахстан, имеющие силу Законов, "О

Национальном банке Республике Казахстан" и "О банках и банковской

деятельности в Республике Казахстан".

6 марта 1997 г. приняты Законы РК "О внесении дополнения в Указ Президента

РК, имеющий силу Закона", "О банках и банковской деятельности в РК", "О

вексельном обращении в РК" от 28 апреля 1997 г., "О внесении изменений и

дополнений в некоторые законодательные акты РК по вопросам банковской

деятельности" от 11 июля 1997 г.

Дальнейшее реформирование банковской системы

Реализация Программы реформирования банковской системы Казахстана на 1995 г.

обеспечила возможность разработки среднесрочной программы.

Цели и задачи ее в целом остались практически теми же, что и на 1995 г., но

накопленный опыт функционирования Национального банка как центрального банка

страны позволил поставить задачу по переходу от использования инструментов

денежно-кредитной политики, характерных для рыночной экономики, к

инструментам, которые свойственны для стран с развитой экономикой.

Дальнейшее развитие банков второго уровня, системы Национального банка

Казахстана и его функций предусматривает:

1. Углубление денежно кредитного регулирования. Для этого намечено более

эффективно использовать классические денежно-кредитные инструменты:

регулирование объема предоставляемых банком кредитов рефинансирования,

определение официальной ставки рефинансирования, установление нормы

обязательных резервов, проведение интервенции на валютном рынке и операций как

с государственными ценными бумагами, так и с ценными бумагами Нацбанка.

Думается, что имеющийся в республике негативный опыт предоставления

директивных кредитов, возврат которых составил немногим более 24%, будет

способствовать предотвращению выдали кредитов в последующем. В этой связи

централизованные кредиты будут предоставляться только для удовлетворения

потребности банков в краткосрочной ликвидности через аукционы кредитных

ресурсов, межбанковский рынок, ломбардное кредитование, операции "Репо",

переучет векселей.

Роль аукционных кредитов по мере развития в целом денежного рынка начнет

ослабевать, и этот канал станет постепенно вытесняться межбанковским рынком.

Объемы ломбардного кредитования будут незначительны, что соответствует их

экономической сути, имеется в виду, что это так называемый штрафной кредит:

банки обращаются к нему только в случае крайней необходимости. Удельный вес,

которых может приходиться на ломбардное кредитование, может составлять 5-8%.

Особое внимание Нацбанком будет уделено формированию новых взаимоотношений с

Министерством финансов, определяемых постепенным снижением чистого

кредитования бюджета. У последнего начнет возрастать роль монетарных

внутренних источников финансирования дефицита бюджета.

Ставка рефинансирования будет поддерживаться Нацбанком позитивной в реальном

выражении (т.е. выше уровня инфляции). По мере снижения аукционов Нацбанка и

развития межбанковского кредитного рынка ставка на нем станет основной

ссылочной (индикативной).

В целях ограничения объема денежной массы, обеспечения ликвидности банков на

приемлемом уровне будет продолжена практика обязательного резервирования

банками части депозитов в национальном банке. Данный инструмент денежно-

кредитной политики будет использоваться не только для поддержания на

необходимом уровне мультипликации денег и ликвидности банков, но и для

регулирования объемов и темпов прироста депозитов в иностранной валюте. При

сохранении роста долларизации пассивов банков Национальный банк посредством

дифференциации норм резервирования депозитов в национальной и иностранной

валюте будет способствовать изменению ситуации.

Интервенции Национального банка на внутреннем валютном рынке будут

осуществляться только с целью сгладить колебания обменного курса тенге,

вызванные краткосрочными изменениями на внутреннем валютном рынке. Возможное

при этом в отдельные периоды увеличение внешних активов Национального банка

будет стерилизоваться другими инструментами денежно-кредитной политики.

Стерилизация в основном через эмиссию нот Национального банка будет

замещаться операциями на открытом рынке.

Нацбанк намерен идти по пути всемирного развития рынка государственных ценных

бумаг. По мере развития первичного рынка Нацбанк будет расширять объемы

операций на открытом рынке, и переносить на него основную тяжесть своей

денежно-кредитной политики.

В свете реформирования банковской системы будет осуществлена серьезная

перестройка эмиссионно-кассовой и инкассаторской работы.

С учетом либерализации налично-денежного оборота будет существенно

перестроена эмиссионная работа. Обеспечение банков второго уровня наличностью

будет осуществляться областными (территориальными) управлениями в пределах

возникающей потребности. Эмиссионные разрешения отменяются.

С использованием концепции рационального управления налично-денежным оборотом

предусматривается создание в хранилищах Нацбанка оптимальных объемов банкнот

и монет соответствующих номиналов.

Частично функции инкассации денежной наличности передаются банкам второго

уровня.

2. Совершенствование валютного регулирования, у управления золотовалютными

резервами. Учитывая зарубежный опыт, а главное, опыт работы страны в

условиях функционирования национальной валюты, Нацбанк намерен продолжать

проведение политики унифицированного валютного обменного курса тенге,

отражающего соотношения спроса и предложения на валютном рынке, а также

изменение уровня цен, относительной конкурентоспособности экономики страны и

Страницы: 1, 2, 3